|
Читайте также: |
Общая формула, используемая нами для оценки чистых активов, имеет вид:
ЧА = Σ αi*ai – Σ oi, где
αi – весовой коэффициент, как правило, 0 или 1, его экономический смысл – доля активов банка, которая может быть возвращена в банк в денежной форме при реализации соответствующего актива до дня проведения расчетов по продаже банка, по сути дополнителен к понятию возможной потери;
ai – значение остатка на i-ом балансовом активном счете на рассматриваемую дату;
oi – значение остатка на i-ом балансовом пассивном счете, на котором учитываются реальные обязательства банка на рассматриваемую дату;
i - индекс суммирования, которое производится по всем лицевым балансовым счетам, указанным ниже.
· Активы с весовым коэффициентом 1. К таким активам относятся денежные средства и их эквиваленты (в аббревиатуре международных стандартов финансовой отчетности); средства, перечисленные в фонд обязательных резервов в Банк России, а также активы, реалистичность обращения которых в денежную форму не вызывает сомнений.
При определении средств относящихся к высоколиквидным активам с незначительным сроком обращения в денежную форму необходимо провести анализ оборотов и остатков денежных средств по ряду балансовых счетов..
Основным принципом учета того или другого актива с коэффициентом 1 является реалистичность его обращения в денежную форму в срок со дня оценки чистых активов до дня проведения расчетов по продаже банка, т.е., как правило, в течение месяца. Уточним, что при этом должна быть составлена полная опись всех таких активов и если какой-либо кредит или вексель из описи не будет погашен к моменту расчетов, он попросту исключается из окончательных расчетов. При оценке приобретенных банком котируемых долговых обязательств, кроме средств, учтенных на упомянутых выше счетах, дополнительно следует учесть накопленный купонный доход на дату оценки либо процент по долговому обязательству, т.е. применить метод начисления, что также увеличивает сумму чистых активов.
В данной работе к данным счетам относятся:
- Касса кредитных организаций 20202
- Корреспондентские счета кредитных организаций в Банке России 30102
- Корреспондентские счета в кредитных организациях-корреспондентах 30110
- Обязательные резервы кредитных организаций по счетам в валюте Российской Федерации, перечисленные в Банк России 30202
- Обязательные резервы кредитных организаций по счетам в иностранной валюте, перечисленные в Банк России 30204
· Активы с весовым коэффициентом 0. Исходя из вышеизложенного принципа, к таким активам относим остатки на тех лицевых счетах, обращение которых в денежную форму до дня проведения расчетов за банк в принципе не реально, а именно, активы, носящие технический характер, например, замещающие капитал банка или просрочки любого сорта. Кроме того, не учитываются в расчете реальных активов нематериальные активы и материальные запасы.
В данной работе к данным счетам относятся:
- Расчеты по налогам и сборам 60302
- Расчеты с работниками по подотчетным суммам 60308
- Расчеты с поставщиками, подрядчиками и покупателями 60312
- Материалы 61008
- Расходы будущих периодов по другим операциям 61403
- Использование прибыли отчетного года 70501
- Расчеты по налогам и сборам 60301
· Активы с весовым коэффициентом от 0 до 1. В эту группу относятся все работающие активы со сроком свыше одного месяца, не отнесенные в группы с весовым коэффициентом 0 или 1. На практике, если конечно, таких активов в банке не единицы, а десятки и сотни, оценка весового коэффициента αi носит не детерминированный, а вероятностный характер. В идеальном случае взвешенные активы в этой группе должны совпадать с суммой соответствующих активов за вычетом созданных по ним резервам на основании Положений Банка России от 26 марта 2004 г. № 254-П и от 9 июля 2003 г. № 232-П.
- Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим организациям на срок от 91 до 180 дней 45205: 1 – 45215/(45205+45206+45207)
- Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим организациям на срок от 181 дня до 1 года 45206: 1 – 45215/(45205+45206+45207)
- Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим организациям на срок от 1 года до 3 лет 45207: 1 – 45215/(45205+45206+45207)
- Кредиты, предоставленные физическим лицам на срок от 91 до 180 дней 45504:
1 – 45515/(45504+45505+45506)
- Кредиты, предоставленные физическим лицам на срок от 181 дня до 1 года 45505:
1 – 45515/(45504+45505+45506)
- Кредиты, предоставленные физическим лицам на срок от 1 года до 3 лет 45506:
1 – 45515/(45504+45505+45506)
· Активы, требующие отдельной оценки. В эту группу относятся те активы, балансовая стоимость которых может отличаться от реальной в разы, а именно, это имущество, прежде всего, стоимость зданий, земли, вложения в строительство и лизинг, а также, зачастую, ценные бумаги. Все вышеперечисленные активы требуют лицевой расшифровки и оценки, проведенной соответствующими специалистами: риэлтерами, финансовыми аналитиками, брокерами и хозяйственниками.
В данной работе к данным счетам относятся:
- Основные средства (кроме земли) 60401 - 1
- Имущество, полученное в финансовую аренду (лизинг) 60804 – 1
- Амортизация основных средств, полученных в финансовую аренду (лизинг) 60805 - 0
- Арендные обязательства 60806 - 1
- Требования по прочим операциям 47423: 1 - 47804/47423
- Права требования, приобретенные по договорам финансирования под уступку денежного требования 47803: 1 - 47804/47803
· Оценка обязательств. Ситуация с обязательствами намного проще: в расчет принимаются все пассивы банка за исключением раздела 1, всевозможных резервов и других пассивов, не являющихся обязательствами по своей экономической сути, в частности, пассивов по 6-му и 7-му разделам плана счетов.
Таким образом, коэффициент 1 присваивается следующим счетам:
- Счета организаций, находящихся в федеральной собственности. Коммерческие организации
- Счета негосударственных организаций. Коммерческие организации
- Счета негосударственных организаций. Некоммерческие организации
- Физические лица - индивидуальные предприниматели
- Физические лица
- Депозиты негосударственных финансовых организаций
- Депозиты физических лиц
- Обязательства по прочим операциям
- Выпущенные векселя и банковские акцепты
· Исключения из правил. В силу особенностей системы бухгалтерского учета ряд реальных активов, которые могут быть обращены в денежные средства, отражаются в корреспонденции со счетами обязательств. В корреспондентских отношениях со стороны активов состоят счета 47502 «Предстоящие выплаты по операциям, связанным с привлечением денежных средств от клиентов» и 32802 «Предстоящие выплаты по операциям, связанным с привлечением денежных средств по межбанковским кредитам», а со стороны пассивов счета 47411 «Начисленные проценты по вкладам» и 47426 «Обязательства по уплате процентов». Остатки по счетам 47411 и 47426 представляют собой начисленные проценты по вкладам граждан и депозитам юридических лиц, которые подлежат оплате согласно условиям договоров. При рассмотрении указанных выше счетов необходимо обнулить активные счета 47502 и 32802 (т.е. применить к ним коэффициент αi равный нулю) и оставить для расчета обязательств только остатки по счетам 47411 и 47426.
Таким образом, для счетов
- Начисленные проценты по банковским счетам и привлеченным средствам физических лиц 47411
- Обязательства по уплате процентов 47426
устанавливается коэффициент 1.
· Внебалансовые активы и обязательства.
Коэффициент -1 присваивается счёту:
- Выданные гарантии и поручительства
Коэффициент 1 присваивается счёту:
- Неиспользованные кредитные линии по предоставлению кредитов
При расчете стоимости чистых активов необходимо увеличить обязательства банка на предстоящие расходы (в работе учтем сокращение сотрудников банка на 30%).
Счетам, не упомянутым выше, присваивается весовой коэффициент 0.
Баланс за май с указанием весовых коэффициентов, присвоенных счетам, и окончательных сумм по каждой статье представлен в таблице 1.
Таблица 1
| Наименование счетов | Остаток на начало месяца (01.05.08) | Коэффициент | Остаток на конец месяца (01.06.08) | Коэффициент | 01.05.08 | 01.06.08 |
| Активы | ||||||
| 20202 Касса кредитных организаций | 1,00 | 1,00 | 1 167 | 5 574 | ||
| 30102 Корреспондентские счета кредитных организаций в Банке России | 1,00 | 1,00 | 45 434 | 97 299 | ||
| 30110 Корреспондентские счета в кредитных организациях-корреспондентах | 1,00 | 1,00 | ||||
| 30302 Обязательные резервы кредитных организаций по счетам в валюте Российской Федерации, перечисленные в Банк России | 1,00 | 1,00 | 2 094 | 1 604 | ||
| 30204 Обязательные резервы кредитных организаций по счетам в иностранной валюте, перечисленные в Банк России | 1,00 | 1,00 | ||||
| 45205 Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим организациям на срок от 91 до 180 дней | 0,96 | 0,95 | 5 300 | 5 249 | ||
| 45206 Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим организациям на срок от 181 дня до 1 года | 0,96 | 0,95 | 16 382 | 5 726 | ||
| 45207 Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим организациям на срок от 1 года до 3 лет | 0,96 | 0,95 | 29 487 | 39 699 | ||
| 45504 Кредиты, предоставленные физическим лицам на срок от 91 до 180 дней | 0,97 | 0,97 | 3 878 | 3 895 | ||
| 45505 Кредиты, предоставленные физическим лицам на срок от 181 дня до 1 года | 0,97 | 0,97 | 6 786 | 6 816 | ||
| 45506 Кредиты, предоставленные физическим лицам на срок от 1 года до 3 лет | 0,97 | 0,97 | 6 814 | 9 667 | ||
| 47423 Требования по прочим операциям | 0,09 | 0,13 | ||||
| 47803 Права требования, приобретенные по договорам финансирования под уступку денежного требования | 0,99 | 0,99 | ||||
| 60302 Расчеты по налогам и сборам | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60308 Расчеты с работниками по подотчетным суммам | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60312 Расчеты с поставщиками, подрядчиками и покупателями | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60401 Основные средства (кроме земли) | 1,00 | 1,00 | ||||
| 60804 Имущество, полученное в финансовую аренду (лизинг) | 1,00 | 1,00 | 1 332 | 1 756 | ||
| 61008 Материалы | 0,00 | 0,00 | ||||
| 61403 Расходы будущих периодов по другим операциям | 0,00 | 0,00 | ||||
| 70501 Использование прибыли отчетного года | 0,00 | 0,00 | ||||
| 70606 Расходы | 0,00 | 0,00 | ||||
| 70608 Отрицательная переоценка средств в иностранной валюте | 0,00 | 0,00 | ||||
| ИТОГО | ||||||
| Пассивы | ||||||
| 10208 Уставный капитал кредитных организаций, созданных в форме общества с ограниченной (дополнительной) ответственностью | 0,00 | 0,00 | ||||
| 10701 Резервный фонд | 0,00 | 0,00 | ||||
| 10801 Нераспределенная прибыль | 0,00 | 0,00 | ||||
| 40502 Счета организаций, находящихся в федеральной собственности. Коммерческие организации | 1,00 | 1,00 | ||||
| 40702 Счета негосударственных организаций. Коммерческие организации | 1,00 | 1,00 | 60 912 | 116 170 | ||
| 40703 Счета негосударственных организаций. Некоммерческие организации | 1,00 | 1,00 | ||||
| 40802 Физические лица - индивидуальные предприниматели | 1,00 | 1,00 | ||||
| 40817 Физические лица | 1,00 | 1,00 | 3 292 | |||
| 42103 Депозиты негосударственных коммерческих организаций на срок от 31 до 90 дней | 1,00 | 1,00 | 2 000 | |||
| 42107 Депозиты негосударственных коммерческих организаций на срок свыше 3 лет | 1,00 | 1,00 | 10 500 | 10 500 | ||
| 42301 Депозиты физических лиц до востребования | 1,00 | 1,00 | 2 743 | |||
| 42304 Депозиты физических лиц на срок от 91 до 180 дней | 1,00 | 1,00 | 1 324 | 1 374 | ||
| 42305 Депозиты физических лиц на срок от 181 дня до 1 года | 1,00 | 1,00 | ||||
| 42306 Депозиты физических лиц на срок от 1 года до 3 лет | 1,00 | 1,00 | 1 649 | 1 652 | ||
| 45215 Резервы на возможные потери по кредитам, предоставленным негосударственным коммерческим организациям | 0,00 | 0,00 | ||||
| 45515 Резервы на возможные потери по кредитам, предоставленным физическим лицам | 0,00 | 0,00 | ||||
| 47411 Начисленные проценты по банковским счетам и привлеченным средствам физических лиц | 1,00 | 1,00 | ||||
| 47422 Обязательства по прочим операциям | 1,00 | 1,00 | 1 423 | |||
| 47425 Резервы на возможные потери | 0,00 | 0,00 | ||||
| 47426 Обязательства по уплате процентов | 1,00 | 1,00 | ||||
| 47804 Резервы на возможные потери по вложениям в приобретенные права требования | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60301 Расчеты по налогам и сборам | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60601 Амортизация основных средств | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60805 Амортизация основых средств, полученных в финансовую аренду (лизинг) | 0,00 | 0,00 | ||||
| 60806 Арендные обязательства | 1,00 | 1,00 | 1 188 | 1 516 | ||
| 61301 Доходы будущих периодов по кредитным операциям | 0,00 | 0,00 | ||||
| 70601 Доходы | 0,00 | 0,00 | ||||
| 70603 Положительная переоценка средств в иностранной валюте | 0,00 | 0,00 | ||||
| ИТОГО | ||||||
| Внебалансовые счета. Активы | ||||||
| 90701 Бланки собственных ценных бумаг для распространения | 0,00 | 0,00 | ||||
| 90901 Расчетные документы, ожидающие акцепта для оплаты | 0,00 | 0,00 | ||||
| 90902 Расчетные документы, не оплаченные в срок | 0,00 | 0,00 | ||||
| 91207 Бланки | 0,00 | 0,00 | ||||
| 91414 Выданные гарантии и поручительства | -1,00 | -1,00 | (17 665) | (8 850) | ||
| 91418 Номинальная стоимость приобретенных прав требования | 0,00 | 0,00 | ||||
| 99998 Счет для корреспонденции с пассивными счетами при двойной записи | 0,00 | 0,00 | ||||
| ИТОГО | (17665) | (8850) | ||||
| Внебалансовые счета. Пассивы | ||||||
| 91312 Имущество, принятое в обеспечение по размещенным средствам, кроме ценных бумаг и драгоценных металлов | 0,00 | 0,00 | ||||
| 91507 Арендованные основные средства | 0,00 | 0,00 | ||||
| 99999 Счет для корреспонденции с активными счетами при двойной записи | 0,00 | 0,00 | ||||
| ИТОГО |
Рассчитаем сумму чистых активов:
- На начало месяца
ЧА = Σ αi*ai – Σ oi = 120258 - 79928 - 17665 - 0 = 40330 тыс. руб.
- На конец месяца
ЧА = Σ αi*ai – Σ oi = 178767 - 137945 - 8850 - 0 = 40822 тыс. руб.
Итак, рассчитаем стоимость банка. Для её расчёта необходимо выразить в рублёвом эквиваленте цену лицензии.
- На начало месяца
Курс USD на 01.05.08: 23,6471
Цена лицензии: 1,5 млн. $ * 23,6471 = 35,47 млн. руб.
СТБ = Цл + ЧА +ОБ = 35,47 млн. руб. + 40,330 млн. руб. + 0 = 75,8 млн. руб.
- На конец месяца
Курс USD на 01.06.08: 23,7384
Цена лицензии: 1,5 млн. $ * 23,7384 = 35,61 млн. руб.
СТБ = Цл + ЧА +ОБ = 35,61 млн. руб. + 4,822 млн. руб. + 0 = 76,432 млн. руб.
Оценочная стоимость банка на конец месяца чуть выше, чем на начало. Это связано с сокращением величины актива по внебалансовым счетам, а следовательно, снижением величины, не учитываемой в активах.
Следует отметить, что такая оценка возможна при взаимном желании двух независимых противоборствующих субъектов – покупателя и продавца, ее получить.
Дата добавления: 2015-07-17; просмотров: 659 | Нарушение авторских прав
| <== предыдущая страница | | | следующая страница ==> |
| Расчёт финансовых показателей банка | | | На конец периода – 77,481 млн. руб. |