Момент безотзывности поручений.

Согласно ч. 1 ст. 8.5 комментируемого Закона регистратор и депозитарий обязаны определить момент в течение рабочего дня, с которого поручения клиентов на проведение операций с ценными бумагами не могут быть ими изменены или отозваны. Этот момент должен быть установлен соответственно в правилах ведения реестра и условиях осуществления депозитарной деятельности.

2. Запись, исправление которой не допускается, - это окончательная запись в учетной системе по лицевому счету (счету депо), на котором учитываются права на ценные бумаги, которая не может быть изменена или отменена регистратором или депозитарием, за исключением случаев, когда закон допускает ее изменение или отмену.

Запись, исправление которой допускается, - это запись в учетной системе по лицевому счету (счету депо), на котором учитываются права на ценные бумаги, которая внесена помимо воли лица, которому открыт такой счет, а именно:

- без поручения (распоряжения) лица, которому открыт лицевой счет (счет депо);

- без иного документа, являющегося основанием для проведения операции в реестре;

- с нарушением условий, содержащихся в таком поручении (распоряжении) либо ином документе.

Данная норма устанавливает основу механизма восстановления прав, нарушенных незаконным списанием или зачислением ценных бумаг на лицевой счет (счет депо) инвестора.

3. Исправительные записи по лицевому счету и счету депо, согласно ч. 3 - 4 ст. 8.5 комментируемого Закона, допускаются только в отношении записей, исправление которых допускается (см. комментарий к ч. 2 ст. 8.5). При выявлении в них ошибок регистратор или депозитарий вправе внести исправления при соблюдении следующих условий:

- без уведомления клиента в течение следующего рабочего дня после внесения ошибочной записи, если клиенту не был направлен отчет, содержащий ошибочные данные (регистратор направляет выписку по лицевому счету, а депозитарий - отчет о проведенной операции);

- с согласия клиента или иного лица, по поручению или требованию которого могут быть внесены исправительные записи, - во всех иных случаях.

4. Возврат неосновательно приобретенных ценных бумаг, согласно ч. 5 ст. 8.5, производится одновременно с возмещением пострадавшему лицу полученных в период неосновательного владения ценными бумагами доходов и убытков. В случае если ошибочно зачисленные на счет лица ценные бумаги были конвертированы, оно обязано вернуть ценные бумаги, в которые они были конвертированы. Таким образом, закон устанавливает не только обязанность вернуть ценные бумаги и доход по ним, но также гражданско-правовую ответственность неосновательно обогатившегося лица в форме возмещения убытков. В этой связи до конца не понятно, возмещаются ли убытки в любом случае, либо только при наличии вины обогатившегося лица. Представляется, что ссылка на то, что убытки возмещаются в порядке, установленном гражданским законодательством, свидетельствует в пользу их возмещения в общем порядке, то есть при наличии вины.

В случае если неосновательно обогатившимся лицом является номинальный держатель (см. комментарий к ст. 8.3), он обязан учитывать ошибочно зачисленные ценные бумаги на счете неустановленных лиц (см. комментарий к ч. 4 ст. 8.2) и возвратить их (или ценные бумаги, в которые они были конвертированы) на лицевой счет (счет депо) лица, с которого они были списаны в течение одного рабочего дня с момента получения соответствующих отчетных документов.

Согласно ч. 6 ст. 8.5 внесение исправительных записей по лицевому счету номинального держателя центрального депозитария (см. комментарий к ч. 3 ст. 8.3) осуществляется в порядке, установленном ч. 2 ст. 29 ФЗ "О центральном депозитарии", а именно: с согласия самого центрального депозитария.

5. Количество эмиссионных ценных бумаг, которые учитываются регистратором в реестре на лицевых счетах и счетах неустановленных лиц, согласно ч. 7 ст. 8.5 комментируемого Закона, должно быть равнозначно количеству размещенных и непогашенных ценных бумаг этого эмитента.

Аналогичное правило установлено для учета ценных бумаг депозитарием. Согласно ч. 8 ст. 8.5 комментируемого Закона количество ценных бумаг, учтенных депозитарием на счетах депо и счете неустановленных лиц, должно быть равно количеству таких же ценных бумаг, учтенных на лицевых счетах (счетах депо) номинального держателя, открытых этому депозитарию, и счетах, открытых ему иностранной организацией, осуществляющей учет прав на ценные бумаги, как лицу, действующему в интересах других лиц (см. комментарий к ст. 8.4).

Иными словами, в учетной системе вне зависимости от уровня учета (регистратор или депозитарий) не может учитываться больше ценных бумаг, чем размещено эмитентом.

Поскольку ежедневно может совершаться огромное количество операций с ценными бумагами, особенно если они публично обращаются на организованных торгах, законодатель предусмотрел в ч. 9 ст. 8.5 комментируемого Закона необходимость ежедневно проводить сверку соответствия количества ценных бумаг. Такая сверка проводится соответственно регистратором и депозитарием.

В случае если депозитарий допустит расхождение количества ценных бумаг в нарушение ч. 8 ст. 8.5, он обязан известить об этом Банк России и устранить указанное нарушение в течение одного рабочего дня с момента обнаружения. Согласно ч. 10 ст. 8.5 комментируемого Закона устранение нарушения производится в порядке, установленном условиями осуществления депозитарной деятельности и ч. 11 ст. 8.5. В частности, депозитарий обязан:

1) в срок, не превышающий одного рабочего дня со дня, когда указанное превышение было выявлено или должно было быть выявлено, - списать со счетов депо и со счета неустановленных лиц ценные бумаги в количестве, равном превышению общего количества таких ценных бумаг на его лицевых счетах (счетах депо) номинального держателя и счетах, открытых ему иностранной организацией, осуществляющей учет прав на ценные бумаги, как лицу, действующему в интересах других лиц. При этом до внесения исправительных записей внесение депозитарием иных записей по этим счетам не допускается;

2) по своему выбору обеспечить зачисление таких же ценных бумаг на счета депо и счет неустановленных лиц в количестве ценных бумаг, списанных по соответствующим счетам, или возместить причиненные депонентам убытки в порядке и на условиях, которые предусмотрены депозитарным договором. При этом срок такого зачисления определяется условиями осуществления депозитарной деятельности с учетом требований нормативных актов Банка России.

В случае несоблюдения сроков зачисления ценных бумаг согласно ч. 12 ст. 8.5 депозитарий обязан возместить депонентам соответствующие убытки.

Также ч. 12 комментируемой статьи предусмотрено право депозитария предъявить регрессное требование к держателю реестра или другому депозитарию, если несоответствие количества ценных бумаг было вызвано их действиями. Такое требование может быть предъявлено только в случае, если депозитарий исполнил свои обязательства перед пострадавшим лицом. Депозитарий имеет право на возмещение в размере причиненных убытков, включая расходы, понесенные депозитарием при исполнении обязанности, предусмотренной п. 2 ч. 11 настоящей статьи.

Депозитарий освобождается от исполнения обязанностей, предусмотренных п. 2 ч. 11 настоящей статьи, если списание ценных бумаг было вызвано действиями другого депозитария (иностранной организации, осуществляющей учет прав на ценные бумаги, как лицу, действующему в интересах других лиц), депонентом (клиентом) которого он стал в соответствии с письменным указанием своего депонента.

Статья 8.6. Обеспечение конфиденциальности информации держателями реестра и депозитариями

Комментарий к статье 8.6

Дата добавления: 2015-10-16