Анализ состава, структуры и динамики оборотных средств

КСУП «Агрокомбинат «Новый путь»

Для общей характеристики имущества или средств организации изучается их наличие, состав, структура и происшедшие в них изменения. По данным баланса составим аналитическую таблицу 8.1, в которой отражаются данные за три смежных года.

Таблица 8.1 — Общая оценка наличия, состава и структуры имущества КСУП «Агрокомбинат «Новый путь» за 2007-2009 гг.

Состав имущества	На 1.01.08 г.	На 1.01.09 г.	На 1.01.10 г.	Изменение 2008 от 2007 гг.	Изменение 2009 от 2008 гг.	Изменение структуры, процентные пункты
сумма, млн р.	уд. вес, %	сумма, млн р.	уд. вес, %	сумма, млн р.	уд. вес, %	суммы, млн р.	в процентах	суммы, млн р.	в процентах	2008от 2007 гг.	2009 от 2008 гг.
1. Всего имущества								112,3		113,6
1.1. Внеоборотные активы		77,62		73,38		72,98		106,2		112,9	-4,24	-0,4
1.2. Оборотные активы		22,38		26,62		27,02		133,6		115,3	4,24	0,4
1.2.1. Запасы и затраты		16,54		19,56		20,31		132,8		117,9	3,02	0,75
1.2.2. Налоги по приобретенным ценностям		3,69		4,38		4,44		133,3		115,1	0,69	0,06
1.2.3. Дебиторская задолженность		2,02		2,37		2,02		131,7	-28	96,7	0,35	-0,35
1.2.4. Денежные средства и финансовые вложения		0,13		0,31		0,25		273,1	-8	92,9	0,18	-0,06
1.2.5. Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

Данные таблицы 8.1 показывают, что общая сумма средств КСУП «А/к «Новый путь» увеличилась на 3942 млн р., или на 12,3 % в 2008 году по сравнению с 2007 годом, и на 4871 млн р., или на 13,6 % в 2009 году по сравнению с 2008 годом. На конец 2009 года произошли изменения в этих группах средств как в абсолютной сумме, так и в структуре. При­рост внеоборотных активов составил 3411 млн р., или 12,9 % при приросте оборотных активов на 1460 млн р., или 15,3 % в 2009 году по сравнению с 2008 годом.

В таблице 8.1 приведена информация о доле основных групп оборотных средств в общей стоимости имущества. Ее изуче­ние говорит о том, что на 1.01.08 г. запасы и затраты состав­ляли 16,54 % от стоимости всего имущества, а на 1.01.10 г. – 20,31 %; доля дебиторской задолженности в общей сумме имущества на 1.01.08 г. соста­вила 2,02 %, а на 1.01.10 г. – 2,02 %; денежных средств и финансовых вложений на 1.01.08 г. составила 0,13 %, а на 1.01.10 г. – 0,25 %. Вследствие того, что отдельные группы оборотных средств увеличились за год неодинаковыми темпами, в их структуре произошли существенные изменения.

Так, в 2009 году по сравнению с 2007 годом удельный вес запасов и затрат увеличился на 3,77 процентных пункта, значительно (на 0,12 процентных пункта) увеличилась доля наличности, т.е. денежных средств и не изменилась доля дебиторской задолженности в 2009 году по сравнению с 2007 годом.

Так, приведенные данные показывают, что в абсолютной сумме КСУП «А/к «Новый путь» расширило свою материально-техническую базу, относительное вложение средств (их доля) в производ­ственный, потенциал увеличилась.

Оборотные активы (оборотные средства) занимают не боль­шой удельный вес в общей сумме средств, которыми располага­ет организация. От рациональности их размещения и эффек­тивности использования в значительной мере зависит успеш­ный результат работы организации. Поэтому в процессе анали­за изучается структура оборотных активов, эффективность ис­пользования. Изучаются также и отдельные группы оборотных активов, оказывающих наиболее существенное влияние на пла­тежеспособность и финансовую устойчивость организации.

Прежде всего, дается общая оценка изменений в наличии и структуре оборотных активов по важнейшим их группам (см. таблицу 8.2).

Данные табл. 8.2 свидетельствуют о том, что на 1.01.08 г. запасы и затраты составляли 73,91 % от стоимости оборотных активов, однако в организации происходит снижение доли запасов и затрат на 0,44 процентных пункта в 2008 г. по сравнению с 2007 годом, и увеличение на 1,68 процентных пункта в 2009 году по сравнению с 2008 годом, составив на 1.01.10 г. 75,15 % оборотных активов. Так, снижение удель­ного веса производственных запасов может свидетельствовать о сокращении перебоев в снабжении.

Уменьшение удельного веса вложений средств в производ­ственные запасы и незавершенное производство может приво­дить к дефициту отдельных видов сырья и перебоям в процессе производства, к недогрузке производственных мощностей, па­дению объемов производства и реализации, убыткам.

Таблица 8.2 — Анализ наличия, состава и структуры оборотных средств КСУП «А/к «Новый путь»

за 2007 — 2009 гг.

Состав оборотных активов	На 1.01.08 г.	На 1.01.09 г.	На 1.01.10 г.	Изменение 2008 от 2007 гг.	Изменение 2009 от 2008 гг.	Изменение структуры, процентные пункты
сумма, млн р.	уд. вес, %	сумма, млн р.	уд. вес, %	сумма, млн р.	уд. вес, %	суммы, млн р.	в процентах	суммы, млн р.	в процентах	2008 от 2007 гг.	2009 от 2008 гг.
1. Запасы и затраты		73,91		73,47		75,15		132,8		117,9	-0,44	1,68
1.1. Сырье, материалы и другие аналогичные ценности		8,25		8,35		8,48		135,2		117,0	0,1	0,13
1.2. Животные на выращивании и откорме		42,39		43,38		45,56		136,7		121,1	0,99	2,18
1.3. Незавершенное производство и полуфабрикаты		6,19		6,13		4,68		132,3	-70	88,1	-0,06	-1,45
1.4. Расходы на реализацию	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
1.5. Готовая продукция и товары для реализации		14,26		12,87		13,36		120,6		119,7	-1,39	0,49
1.6. Расходы будущих периодов		2,82		2,74		3,07		129,7		129,0	-0,08	0,33
1.7. Товары отгруженные	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
1.8. Прочие запасы и затраты	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
2. Налоги по приобретенным ценностям		16,48		16,45		16,43		133,3		115,1	-0,03	-0,02
3. Дебиторская задолженность		9,04		8,91		7,47		131,7	-28	96,7	-0,13	-1,44
4. Денежные средства		0,57		1,17		0,94		273,2	-8	92,9	0,6	-0,23
5. Финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
6. Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Итого оборотных активов								133,6		115,3

Доля дебиторской задолжен­ности на 1.01.10 г. составила 7,47 %, денежных средств – 0,94 %. Вследствие того что отдельные группы оборотных средств увеличились за год неодинаковыми темпа­ми, в их структуре произошли существенные изменения. Так, за 2008 – 2009 гг. удельный вес запасов и затрат увеличился на 1,68 про­центных пункта, на 0,23 процентных пункта снизилась доля на­личности и на 1,44 процентных пункта снизилась доля дебиторской задолженности.

Причина же такого положения заключается во взаимных неплатежах. Основанием для этого вывода является сравнение указанной выше статьи баланса с суммой кредиторской задолженности за товары, ра­боты и услуги, которая составила на конец 2009 года 1198 млн. руб.. Безусловно, что часть этой задол­женности, как и дебиторской, является результатом нормаль­ного функционирования действующей системы расчетов, од­нако в данном примере это не является причиной столь резко­го изменения структуры оборотных активов.

Для стабильного, хорошо отлаженного производства и реа­лизации продукции характерна и стабильная структура обо­ротных активов. Существенные ее изменения нежелательны, а если они имеют место, то означают перераспределение вло­женных средств между отдельными видами оборотных акти­вов. Одной из причин такого положения могут быть и инфля­ционные процессы. Инфляция действует как налог. Это гораз­до более опустошительный налог, чем любой другой, вводи­мый законодателями. Он ведет к снижению реальной стои­мости оборотных активов, прибыли от реализации продукции, спроса на капитал. В условиях инфляции возрастают неопре­деленность и риск, которым подвержена деятельность любой организации. Это увеличивает его зависимость от внешних источников финансирования. Последствия изменения цен за­висят как от темпов инфляции, так и от состава активов и пас­сивов.

Изучение наличия, состава и структуры производственных запасов и затрат (табл. 8.2) позволяет сделать вывод о неблагоприятной тенденции накопления нереализо­ванной продукции в 2009 году — готовой и отгруженной покупателям, но неоплаченной. Общая ее сумма на конец 2009 года составляет 1473 млн. руб., или 13,36 %всех оборотных средств организации. Положительным моментом выступает отсутствие на протяжении 2007 — 2009 гг. товаров отгруженных.

Так, чтобы обеспечить бесперебойный производственный про­цесс и реализацию продукции, производственные запасы должны быть оптимальными. Важнейшими условиями их до­стижения являются обоснованные расчеты потребности в за­пасах, установление постоянных договорных отношений с поставщиками и выполнение ими своих обязательств. Частой причиной непредусмотренных колебаний фактических запа­сов является невыполнение поставщиками своих обяза­тельств. Кроме того, такими причинами могут быть недостат­ки в организации производства: неритмичность выпуска про­дукции, невыполнение плана освоения новых ее видов, изме­нение ассортимента продукции, недостатки в организации ее сбыта, недостатки планирования и учета и др.

Незначительный удельный вес занимают в КСУП «А/к «Новый путь» денежные средства. Остатки денежных средств на протяжении 2007 — 2008 гг. увеличились на 0,6 процентных пункта, составив на конец 2008 года 1,17 %. Сложившаяся ситуация дает основание для предположения о недостаточном уровне лик­видности.

Проведенный детальный анализ состава, структуры и динамики оборотных средств КСУП «А/к «Новый путь» позволил перейти к оценке эффективности использования оборотных средств.

Дата добавления: 2015-07-17