Госрегулирование РЦБ

Высшие органы законодательной и исполнительной власти:

1.президент РФ издает указы в случае задержки принятия закона регулирование РЦБ или их отклонение.

2.парламент - федеральное собрание издает законы, регулирует деятельность участников РЦБ, регулирует инфраструктуру РЦБ и законы, которые регулирует выпуски и обращение цб на рынке.

3.правительство РФ в лице своих министерств выпускает постановления в развитии указов президента и принятых законов, регулирует РЦБ.

Государственные органы исполнительной власти регулируют РЦБ: ФСФР, Минфин, ЦБРФ.

Минфин по антимонопольной политике

ФСФР регулирует выпуск цб, лицензирует участников РЦБ, слетит за законами

ФСФР - это коллегиальный орган в составе правительства, выполняющий регулятивные функции:

1.разрабатывает основные направления РЦБ в России

2.утверждение стандартов и проспектов эмиссии цб на территории РФ

3.Разработка и утверждение единых требований к единой деятельности РЦБ

4. установление обязательных требований к операционному размещению, нормы по листингу, по котировальному листу, по расчетно-дипозитарной деятельности т.к. регистр-это исключительная деятельность..

5.определение обязательных требований к порядку ведения регистра

6.установление порядка лицензирования разных видов проф деятельности на РЦБ, приостановление или аннулирование ранее выданных лицензий в случае нарушения закона. Определение стандартов деятельности инвестиционных, негосударственных пенсионных, страховых фондов и их управляющих компаний.

7.контроль за соблюдением требований законодательства РФ о цб всеми участникам РЦБ.

8.раскрытие информации

9.создание общедоступной системы раскрытия информации о профучастниках РЦБ, регистрация выпуска цб и т.д.

10.утверждене квалифицированных требований для профучастников РЦБ и их персонала обращающихся в арбитражный суд с исками о ликвидации или о применении санкций к нарушителю законодательства РФ о цб.

ФСФР принимает решения по вопросам регулирования РЦБ в форме постановлений, которые согласовываются с Минфином РФ и ЦБРФ.

Т.о. ФСФР является центром госрегулирования, контролем и стимулирование всех видов деятельности субъектов РЦБ.

Минфин РФ регулирует выпуск государственных цб, включая цб субъектов федерации и органов местного самоуправления, установление правил бухучета операций с цб и осуществление выпуска государственных цб.

ЦБРФ действует на основании ФЗ «О ЦБРФ» в соответствии с этим законом ЦБРФ регулирует и контролирует деятельность кредитных организаций, регулирует порядок осуществления кредитных операций на открытом рынке цб, а также ломбардного кредитования и порядок переучета векселей.

ЦБРФ устанавливает и регулирует деятельность на РЦБ клиринговых организаций и организаций производных безналичных расчетов по сделкам с цб в т.ч. и депозитарии.

Саморегулируемые организации РЦБ в России -проф. участников РЦБ называют добровольные объединения, действующие в соответствии и ФЗ на принципах некоммерческой организации.

СРО учреждения профучастники РЦБ для обеспечения условий профдеятельности участников РЦБ, соблюдение стандартов профессиональной этики на РЦБ, защиты интересов владельцев цб и клиентов профучастников РЦБ являющихся членами СРО.

СРО устанавливает правила и стандарты проведения операций с цб.

Права СРО:

- разработка в соответствии с ФЗ правил и стандартов, осуществление профдеятельности и операций с цб членами СРО.

- разработка учебных программ и правил в соответствии с требованиями ФСФР и подготовка кадров для осуществления профдеятельности ФСФР принимает квалифицированные экзамены с выдачей аттестата.

- контроль за соблюдением членов ФСФР установленных правил и стандартов, осуществление профдеятельности и операций с цб.

- информационная деятельность на РЦБ

- обеспечение связи и представление интересов участников рынка, членов данного СФО а госорганах: налоговых, судебных и т.д.

С СРО учреждается не менее чем 10 профучастников РЦБ и организации, принимаемые статус СРО на основе лицензии ФСФР.СРО предоставляет в СФР отчеты о своей деятельности.

Национальная ассоциация участников фондового рынка(НАУФР).В ноябре1995г. Профучастникамии РЦБ была учреждена СРО, которая получила название НАУФР. Сегодня НАУФР объединяет более чем 800 профучастников РЦБ. Филиалы и представительства ассоциации действуют в 15 крупных городах России в т.ч. и в Орле.

Основные цели - обеспечение благоприятных условий для профессиональной деятельности фондового рынка;

Выработка стандартов профессиональной этике и контроль за их соблюдением;

Защита интересов инвесторов;

Установление правил и стандартов проведения операций с цб.

Разработка программ обучения и повышение профессионального уровня сотрудников организаций членов СРО.

При НАУФР создан консалтинговый центр.

Дата добавления: 2015-07-15