ГЛАВА 6

ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ (ФИРМЫ)

6.1. Понятие, классификация, соста в и структур а оборотны х средст в

В процессе создания готового продукта наряду с основными сред- ствами производства участвуют предметы труда, которые в отличие от основных средств потребляются полностью и в полном объеме отражаются в стоимости конечного продукта, изменяя при этом свою натурально-вещественную форму или (в зависимости от от- расли производства) физико-химические свойства. В связи с тем, что они расходуются в каждом постоянно возобновляемом произ- водственном цикле, т. е. участвуют в обороте средств предприятия, их называют оборотными средствами, или оборотными активами, предприятия.

Оборотныесредствапредприятия — этосовокупностьденежных иматериальныхсредств,авансированныхвсредствапроизводства,од- нократноучаствующихвпроизводственномпроцессеиполностьюпе- реносящихсвоюстоимостьнаготовыйпродукт. Оборотныесредства обеспечивают непрерывность и ритмичность всех процессов, про- текающих на предприятии (фирме): снабжения, производства, сбы-

та, финансирования. В России в оборотных средствах сосредоточено до 40% всех ресурсов предприятий. Оборотные средства фирмы по- стоянно находятся в движении, совершая кругооборот. Кругообо- рот начинается с оплаты денежными средствами необходимых пред- приятию материальных ресурсов, а заканчивается возвратом всех затрат на всем пути движения средств в виде выручки от реализа- ции готовой продукции. Затем цикл повторяется. Таким образом, в процессе кругооборота оборотные средства последовательно про- ходят следующие стадии:

1) денежная — на этой стадии денежные средства финансиру- ются в необходимые предметы труда;

2) производительная — на этой стадии происходит качественное изменение предметов труда в готовую продукцию, т. е. осуществля- ется непосредственно процесс производства;

3) товарная — стадия нахождения оборотных средств в предме- тах труда и готовой продукции.

Оборотные средства в процессе движения одновременно нахо- дятся на всех стадиях и во всех формах. При этом достигается не- прерывный и ритмичный процесс производства на предприятии. Стадии кругооборота представлены на рис. 6.1.

151

 

Денежная стадия

Товарная стадия

 

Незавершенное производство

Производительная стадия

Рис. 6.1. Кругооборот оборотных средств

Рассмотрим классификацию оборотных средств. Оборотные сред- ства подразделяются:

• по экономическом у содержанию — на оборотные производ- ственные фонды и фонды обращения;

• по способу формировани я — на собственные и заемные;

• по методу планирования — на нормируемые и ненормируемые. Деление оборотных средств на оборотные производственные фон-

ды и фонды обращения обусловлено наличием двух сфер кругооборо-

та средств — сферы производства и сферы обращения. Экономичес- кое содержание оборотных производственных фондов воплощено в пред- метах труда, которые, обслуживая производственный процесс, т. е. являясь объектом приложения средств труда и рабочей силы, транс- формируются в готовый продукт, полностью перенося на него свою стоимость. Экономическое содержание фондов обращения воплощено в готовой продукции, денежных средствах и средствах в расчетах, об- служивающих процесс обращения общественного продукта.

Наличие собственных и заемных средств в обороте предприятия объясняется особенностями финансирования производственного про- цесса. Постоянная минимальная сумма средств для финансирования потребностей производства должна обеспечиваться собственными

152

оборотными средствами. Собственные средства предприятия — это, прежде всего, уставный капитал и прибыль, остающаяся в распоря- жении предприятия после уплаты всех налогов. Временная потреб- ность в средствах, связанная с объективными и субъективными при- чинами, покрывается за счет заемных средств. Наиболее типичными причинами недостатка собственных оборотных средств являются про- сроченная дебиторская задолженность, увеличение периода произ- водственного цикла, расширение производства, увеличение товар- ных запасов, увеличение стоимости предметов труда и т. д. К заемным средствам относятся кредиты банков, кредиторская задолженность и прочие пассивы.

Финансирование части оборотных средств за счет заемных средств считается совершенно нормальной операцией. Все предприятия в той или иной мере привлекают заемные средства для финансиро- вания кругооборота оборотных средств. Более того, каждое пред- приятие имеет так называемые устойчивые пассивы — не снижае- мый, постоянный остаток кредиторской задолженности, состоя- щей из задолженности по заработной плате, перед бюджетом, по отчислениям в социальные фонды и т. п. Проблема привлечения заемных средств — это соблюдение пропорций в структуре финан- сирования оборотных средств. Соотношение между суммами соб- ственных и заемных средств характеризует финансовую устойчи- вость предприятия. Считается, что чем больше доля собственных средств, тем оно более финансово устойчиво. В общемировой прак- тике принято, что предприятие теряет свою финансовую устойчи- вость (независимость), если менее 10% от всей суммы оборотных средств финансируется за счет собственных средств.

Экономической основой деления оборотных средств на норми- руемые и ненормируемые является необходимость их планирова- ния для обеспечения бесперебойной работы предприятия. Плани- рование оборотных средств происходит путем нормирования их одной части и ненормирования другой. Целью установления плано- вых нормативов на отдельные статьи оборотных средств является обеспечение непрерывной, ритмичной работы предприятия с ми- нимальными запасами товарно-материальных ценностей.

6.2. Состав и структур а оборотны х средст в

Под составомоборотныхсредств понимаетсясовокупностьэле- ментов(статей),образующихоборотныесредства.Подструктурой оборотныхсредствпонимаетсясоотношениемеждуихстатьями. Как уже отмечалось, оборотные средства делятся на оборотные произ- водственные фонды и фонды обращения. В состав оборотных произ- водственныхфондов входят:

• производственные запасы — предметы труда, поступившие на предприятие для последующей обработки или обеспечения про-

изводственного процесса (запасы сырья, материалов, комплекту- ющих изделий, топлива, малоценных и быстроизнашивающихся предметов, тары и т. д.);

• незавершенное производство — предметы труда, вступившие в производственный процесс и находящиеся на рабочих местах и между ними (заготовки, полуфабрикаты, детали, агрегаты, изде- лия, не прошедшие все стадии обработки);

• расходы будущих периодов — стоимостная оценка расходов на подготовку и освоение новых видов продукции, производимых в данный период, но подлежащих оплате в будущем.

В состав фондовобращения включаются:

• готовая продукция, товары для перепродажи и товары отгру- женные — предметы труда, прошедшие все стадии обработки и готовые для реализации, т. е. продукты труда;

• дебиторская задолженность — долги предприятию со сторо- ны юридических, физических лиц и государства. В составе деби- торской задолженности выделяют задолженность покупателей и заказчиков, векселя к получению, задолженность дочерних и за- висимых обществ, задолженность учредителей по взносам в ус- тавный капитал, выданные авансы;

• денежные средства.

В балансе предприятия оборотные средства отражаются во вто- ром разделе актива баланса «Оборотные активы».

6.3. Нормировани е оборотны х средст в

Одна из важнейших задач в планировании и управлении оборот- ными средствами — это их нормирование. Нормирование оборотных средств — основарациональногоиспользованиясредствпредприятия, котороезаключаетсявразработкеобоснованныхнорминормативов сцельюбесперебойнойиритмичнойработыпредприятия.

Фактические запасы оборотных фондов и фондов обращения могут не совпадать с расчетными нормативами. В случае превыше- ния создаются так называемые сверхнормативные запасы, которые отвлекают денежные средства из оборота, что свидетельствует об их неэффективном использовании, а также возникают дополни- тельные затраты, связанные с обслуживанием большего, чем не- обходимо объема производственных запасов (складские площади, обслуживающий персонал, транспортные расходы и т. д.). След- ствием недостатка оборотных средств являются простои произ- водства, невыполнение планов по реализации продукции, потери потребителей из-за отсутствия необходимого объема готовой про- дукции, штрафные санкции за срыв сроков поставок и т. д. Таким образом, нормирование оборотных средств — необходимое усло- вие определения минимально достаточного объема средств, обес- печивающих эффективную работу предприятия в целом.

Основными принципами нормирования оборотных средств яв- ляются плановость, системность, научная обоснованность, про- грессивность. Принцип плановости выражается в том, что на каж- дом предприятии нормирование оборотных средств должно осуще- ствляться согласно имеющимся заказам и прогнозам сбыта выпускаемой продукции, плановым сметам затрат на производство и на непроизводственные нужды, нормам расхода и запасов мате- риальных ценностей, планам по инновациям и инвестициям.

Принцип системности отражает органическую взаимосвязь фи- нансовых норм с системой применяемых технологических норм и нормативов. Финансовые нормы основываются на технологических нормах и нормативах (однодневный расход материальных ресур- сов, продолжительность выполнения операций производственного цикла и т. д.). В свою очередь, финансовые нормы оказывают через систему устанавливаемых нормативов стимулирующее влияние на совершенствование технологии производства.

Принцип научной обоснованности предполагает, что процесс нор- мирования оборотных средств основывается на современных мето- дах организации производства. При этом создание научно обосно- ванной системы норм и нормативов оборотных средств является средством реализации внутренних резервов.

Принцип прогрессивности проявляется в разработке мероприя- тий по ускорению оборачиваемости оборотных средств за счет со- кращения производственного цикла, улучшения организации ма- териально-технического снабжения и сбыта продукции, снижения норм расхода материальных ресурсов и трудовых затрат, ускорения документооборота, уменьшения дебиторской задолженности.

Методынормированияоборотныхсредств

Нормирование оборотных средств осуществляется путем оп- ределения норматива оборотных средств. Норматив оборотных средств — минимальная плановая сумма денежных средств, по- стоянно необходимая предприятию для организации производ- ственной деятельности. Величина норматива представляет собой произведение суммы однодневного расхода по смете затрат на производство и нормы оборотных средств в днях:

где — норма оборотных средств, т. е. относительная величина, как правило, выражаемая в днях и определяющая величину запа- са оборотных средств; М/Т — однодневный оборот материальных ресурсов, т. е. величина затрат материальных ресурсов на календар- ный день, определяемая делением сметы затрат на производство

на число календарных дней планового периода; М — стоимость материальных ресурсов за определенный период; Т — период (ме- сяц, квартал, год).

Норматив оборотных средств на планируемый период рассчи- тывается методом прямого счета и/или аналитическим методом. Раз- личают совокупный норматив (общую сумму оборотных средств) и частные нормативы (размеры средств по элементам). При исполь- зовании метода прямого счета норматив исчисляется как совокуп- ность оборотных средств в виде сумм отдельных элементов на осно- ве имеющихся заказов и прогнозов сбыта, плановых смет себесто- имости, норм расхода и запасов материальных ценностей, планов по инновациям и инвестициям. При этом используется следующая формула:

 

где —совокупный норматив элемента основных средств; —

норматив элемента основных средств.

Ценность метода заключается в том, что совокупный норматив формируется как сумма отдельных элементов.

Особенностью аналитического метода нормирования является ориентация на базисный уровень норматива и укрупненный расчет потребности в ресурсах на основании планов на нормируемый пе- риод. При этом используется следующая формула:

где — индекс изменения объема выпускаемой продукции или использованного материального ресурса; — базисный уровень норматива.

В свою очередь, индекс изменения объема выпускаемой про- дукции или использованного материального ресурса вычисляется по формуле:

где — планируемый и фактический выпуск продукции;

— соответственно планируемое и фактическое потреб- ление материальных ресурсов.

Преимущество данного метода заключается в быстроте расче-

тов, но в то же время его главным недостатком является перенесе- ние просчетов и упущений, имевших место при определении нор- матива в базисном периоде, на планируемый период. Метод приме- ним в основном для перспективных и прогнозных расчетов потребности в финансовых ресурсах.

156

Нормирование оборотных средств в производственных запасах

Состав оборотных средств в производственных запасах включает следующие элементы: сырье, основные материалы и покупные по- луфабрикаты; вспомогательные материалы; топливо; тару; запас- ные части; малоценные и быстроизнашивающиеся предметы (МБП). В составе МБП учитываются средства труда стоимостью менее 100- кратного размера ММОТ и со сроком службы до одного года, в том числе:

• малоценный и быстроизнашивающийся инструмент и при- способления;

• малоценный хозяйственный инвентарь (производственный инвентарь — огнетушители, ведра, лопаты и т. д.; офисный ин- вентарь — столы, стулья, шкафы; бытовой инвентарь — кровати, тумбочки, шторы, скатерти и т. д.);

• специальная одежда и обувь;

•специальный инструмент и приспособления;

• сменное оборудование;

• производственная тара.

Норма оборотных средств в производственных запасах включает следующие элементы:

• время нахождения материалов в пути (транспортный запас);

• время на приемку, разгрузку, сортировку, складирование и подготовку к производству (подготовительный запас);

• время нахождения на складе в виде сменного, дневного и тому подобного запаса (текущий запас);

• время нахождения на складе в виде гарантийного запаса (стра- ховой запас).

Величина транспортног о запас а рассчитывается методом прямого счета и/или аналитическим методом. Метод прямого сче- та применяется при узкой номенклатуре расходуемых материаль- ных ресурсов, поступающих от ограниченного числа поставщиков. В этом случае по итогам прошлого периода определяется средняя продолжительность пробега груза от поставщика до потребителя, что и является нормой транспортного запаса. При большом числе поставщиков и широкой номенклатуре потребляемых ресурсов нор- ма транспортного запаса определяется аналитическим методом на основе норматива прошлого периода.

Расчет времени пребывания средств в подготовительно м запас е определяется исходя из фактических затрат, устанавливае- мых хронометражем, или на основе отчетных данных за предшеству- ющий период. Время подготовки материалов к производству предоп- ределяется перечнем соответствующих операций и условиями их вы- полнения. При механизации погрузочно-разгрузочных и складских операций это время обычно не превышает нескольких часов.

157

Дата добавления: 2015-08-05