Задача 10.1.4.6

Определите, какой должна быть общая доходность по финансовому инструменту, если безрисковая норма доходности, совпадающая с нормой доходности по абсолютно ликвидным активам, составляет 5% годовых ( = =5%), средняя норма доходности на финансовом рынке 10% годовых (), уровень риска 1,75 (), период возможной реализации данного инструмента 17 () дней.

Решение:

Для расчета общей нормы доходности с учетом двух факторов следует определить уровень премии за риск У_ПР () и уровень премии за ликвидность (, где ):

,

Тогда общая норма доходности с учетом влияния двух факторов составит:

Дата добавления: 2015-07-21