Факторный анализ уровня прибыльности КБ.

Факторный анализ уровня прибыльности КБ применяется для выявления основного фактора изменения показателя прибыльности. Для этой цели может ис­пользоваться, например, метод подстановки, позволяющий выявить, с каким элементом числителя, или знаменателя коэффициента связана в основном положительная или отрицательная тенденция его изменения.

Пример 7.1. Использование метода подстановки для анализа изменения коэффициента процентной маржи (средняя отдача работающих активов). Оценка коэффициента процентной маржи производится путем сравнения фактического коэффициента маржи с коэффициентом достаточной мар­жи (значение необходимое для покрытия стабильных банковских расходов непроцентного характера). Задачей факторного анализа является выявление основных причин изме­нения уровней коэффициентов фактической и достаточной процентной мар­ки в отчетном периоде по сравнению с предшествующим, а также причин отклонения фактической маржи от ее достаточного уровня. Источником информации для факторного анализа являются данные отчетности КБ. В табл. 7.4 показаны все направления факторного анализа процентной маржи с использованием метода подстановки - факторный анализ:

«изменения коэффициента фактической процентной маржи;

«изменения коэффици­ента достаточной процентной маржи;

«причин отклоне­ния фактической процентной маржи от достаточной процентной маржи.

Приведенные в табл. 7.4 данные свидетельствуют, что коэффициент фактической процентной маржи вырос во 2 квартале по сравнению с 1 на 1,1 пункта, в том числе за счет роста полученных процентов - на 1,6 пункта и снижения уплаченных процентов за привлеченные ресурсы - на 0,3 пункта. В обратном направлении воздействовал рост объема работающих активов. За счет этого фактора коэффициент фактической процентной маржи снизился на 0,7 пункта. В совокупности это свидетельствует о разумной и согласованной процентной политике КБ при принятии решений об активных и пассивных операциях: рост размещения средств обеспечен на условиях относительно вы­соких процентных ставок при снижении стоимости ресурсов.

Таблица 7.4

Факторный анализ коэффициента процентной маржи.

№	Показатели	1 кв.	2 кв.	Отклон. 2 кв. от I кв.
I. Исходные данные, тыс. руб.
1.1	Активы приносящие доход	146 929,2	168 003,6	+21074,4
1.2	Проценты полученные	15 062,3	17 463,0	+2400,7
1.3	Проценты уплаченные	7 351.9	6 809,1	-542,8
1.4	Комиссия полученная	2 371,1	227,3	-2143,8
1.5	Комиссия уплаченная	794,1	804,8	+ 10,1
1.6	Относительно стабильные расходы КБ непроцентного и неспекулятивного характера, включая налоги (смета беспроцентных расходов)	7212,9	8984,4	+ 1771,5
1.7	Доходы прочие стабильного характера	3132,3	1808,7	-1323,6
II. Количественная характеристика уровня процентной маржи.
2.1	Абсолютная величина процентной маржи тыс. руб. (1.2. - 1.3.)	7710,4	10653,9	+2943,5
2.2	Коэффициент фактической процентной маржи, %, стр. 2.2 = 2.1 / 1.1	5,2	6,3	+ 1,1
2.3	Коэффициент достаточной процентной маржи, %, стр. 2.3 = (1.6 - (1.4 - 1.5) - 1.7)/1.1	1,7	4,6	+2,9
2.4	Отклонение коэффициента фактической процентной маржи от коэффициента достаточной процентной маржи, 2.4 = 2.2 - 2,3	+ 3,5	+ 1,7	-1,8
III. Влияние факторов на изменение коэффициента фактической процентной маржи, пункты
3.1	Рост (+), снижение (-) процентов полученных, 3.1 = 1.2. кол. 5/стр. 1.1. кол. 4	X	X	+ 1,5
3.2	Рост (-), снижение (+) процентов уплаченных, стр. 3.2 = 1.3. кол.5 /стр. 1.1 кол. 4		X	X
3.3	Рост (-), снижение (+) активов, приносящих стр.3.3 = стр.2.1. кол.1/стр.1.1 кол.2 - стр.2.2 кол.1	X	X	-0,7
IV. Влияние факторов на коэффициент достаточной процентной маржи пункты
4.1	Изменение сметы расходов КБ (относительно стабильных расходов непроцентного характера), стр. 4.1 = стр. 1.6 кол.3 /стр.1.1 кол.1	X	X	+ 1,2
4.2	Изменение комиссии и прочих стабильных доходов, стр. 4.2 = (стр. 1.4 кол. 3 - стр. 1.5 кол. 3 + стр. 1.7 кол. 3) / стр. 1.1 кол. 1	X	X	+2,4
4.3	Изменение активов, приносящих доход, стр. 4.3 = (стр. 1.6 кол. 1 - стр. (1.4 - 1.5) кол. 1 - стр. 1.7 кол. 1)/ (стр. 1.1 кол. 2) - стр. 2.3 кол. 1	X	X
V. Влияние факторов на изменение отклонений коэффициента фактической процентной маржи от коэффициента достаточной процентной маржи*
5.1	Изменение сметы расходов КБ, стр. 5.1 = - стр. 4.1			±1,2
5.2	Изменение комиссионных и прочих стабильных доходов, стр. 5.2 = - стр. 4.2			-2,4
5.3	Изменение величины активов, приносящих доход. стр. 5.3 = стр. 3.3 кол. 3 - стр. 4.3 кол. 3	X	X	-0,3
5.4	Изменение процентов полученных.стр. 5.4. = стр. 3.1	X	X	+ 1,6
5.5	Изменение процентов уплаченных, сто. 5.5. = стр. 3.2	X	X	+0.3

* Алгоритм расчета факторов определяется общей моделью расчета разницы между коэффициентами фактической и достаточной маржи в I квартале путем подстановки в нее фактических значений соответствующего элемента модели во II квартале. Например, расчет влияния на изменение разницы коэффициентов величины сметы затрат КБ (стр. 1.6):

{[(стр.1.2 I кв. - стр.1.3 I кв.)/ - (стр.1.6 IIкв.- стр.(1.4 - 1.5) 1 кв. - стр. 1.7 I кв.)]/(стр. 1. II кв.)} -

{[(стр.1.2 I кв. - стр.1.3 I кв.)/ - (стр.1.6 I кв.- стр.(1.4 - 1.5) 1 кв. - стр. 1.7 I кв.)]/(стр. 1. II кв.)} -

(стр. 1.6 II кв. + стр. 1.6 I кв.)/(стр. 1. II кв.) = - стр. 1.4.

Во 2 квартале банк недостаточно развивал услуги, дающие стабильный доход, что повлияло на рост требований к более высокой отдаче от работающих активов: изменение комиссий и прочих стабильных доходов повысило требующуюся для КБ достаточную маржу на 2,9 пункта. Очевидно, это заставило банк принять меры к сокращению сметы, что повлияло на снижение достаточной маржи на 1,2 пункта.

Положительным моментом в управлении процентной маржой, безусловно, является то, что она выше достаточной маржи на протяжении полугодия. Однако наметилась тенденция к сокращению этого превышения: в 1 квартале он составляло 3,5 пункта, во 11 - 1,7 пункта. Основной причиной этого явилось падение комиссионных и прочих стабильных доходов (раздел V табл. 7.4)

Дата добавления: 2015-07-20