Вопрос. Риски в лизинговой деятельности можно подразделить на общерыночные и специфические

Риски в лизинговой деятельности можно подразделить на общерыночные и специфические. Специфические вкл. в себя риски лизингодателя и лизгополучателя. Общим для обеих сторон является риск утраты и поломки предмета лизинга в следствие форс-мажора и противоправных действий третьих лиц. Риск поломки может возникнуть вследствие несоответствия технических характеристик нормативным требованиям, неправильной эксплуатации, брака.

Способ минимизации этого риска – заключение договора поставки с последующим гарантийным обслуживанием со стороны поставщика.

Риск невозврата лизингового имущества может быть уменьшен в результате анализа и изучения деловой репутации арендатора, тщательной проработки юридической стороны лизинговой сделки.

Риск невозможности реализации оборудования на вторичном рынке. Степень этого риска зависит от объекта лизинговой сделки:

- оборудование не подлежащее демонтажу

- уникальное производственное оборудование

- дорогостоящее оборудование

Минимизировать этот риск можно двумя способами:

1. ремаркетинг – заключение дополнительных договоров с третьими лицами (чаще всего с поставщиком) о последующем выкупе или повторной реализации.

2. разработка действенной системы обеспечения обязательств – схема обеспечения должна быть создана с учетом специфики конкретного лизингополучателя для того, чтобы он имел возможность рассчитаться по договору лизинга, в том числе с условием получения дохода от использования объекта лизинга.

Портфельный риск – неравномерное распределение портфеля лизинговых контрактов между лизингополучателями концентрация лизингового портфеля у одной компании или в рамках одной отрасли.

% риск – опасность потерь возникающих в результате превышения % ставок по займу взятому для финансирования лизинговой сделки над комиссионным вознаграждением по договору лизинга. Способ минимизации – включение в договор лизинга статьи о том, что сумма лизинговых платежей может быть изменена в зависимости от ситуации на рынке

Валютный риск – возможность потери в результате колебания курсов валют.

Риск неуплаты – нарушение платежной дисциплины лизингополучателем связанное с ухудшением его финансового положения либо недобросовестностью. Минимизация – оценка финустойчивости, лимитирование суммы на 1го лизингополучателя, страхование. Идеальная ситуация, когда клиент обеспечивает поток лизинговых платежей из доходов от текущей деятельности напрямую не связанных с использованием лизингового имущества.

Риск технических обязательств – возникает из-за:

- слишком широкого спектра услуг, которые берет на себя лизингодатель

- низкой технологической культуры пользователя

Минимизация – работать только с теми поставщиками, которые не только предоставят оборудования, но и смонтируют его, выполнят пусконаладочные работы, обучат персонал.

Риск местонахождения права собственности на актив. Снимается благодаря правильному юридическому оформлению и регистрации права собственности, а так же регулярному мониторингу и тех состоянию оборудования.

Риск несбалансированной ликвидности – возможность финпотерь возникающих в случае неспособности лизингодателя покрыть свои обязательства по пассиву баланса требованиями по активу. Минимизация – увязка потоков ДС по срокам и объему, создание резервных фондов.

Маркетинговый риск – возможность не найти арендатора на имеющееся оборудование, присущ оперативному лизингу. Минимизация – приобретение наиболее популярных видов оборудования и быстрореализуемой на вторичном рынке техники.

Риск оценки ликвидности – возникает из-за того, что ликвидность оборудования ниже, чем у денежного товара и завышение оценки ликвидности передаваемого в лизинг оборудования над его рыночной ценой на вторичном рынке и с учетом износа приводит к убыткам. Минимизация – оплата части лизинговых платежей авансом или иное участие лизингополучателя при покупке оборудования. Оценка возможности передачи во вторичный лизинг, возможность демонтирования оборудования, степень стандартизации данного вида оборудования.

Ценовой риск – риск потенциальной потери прибыли из-за изменения цены объекта лизинга.

Риск морального устаревания объекта сделки. Минимизация - заключить договор финансового лизинга.

Юридический риск – банк должен правильно зарегистрировать свои права на объект лизинга и тщательно подходить к вопросу составления лизингового договора.

Способы минимизации рисков и страхования:

- Отказ от сделки

- диверсификация лизингового портфеля

- лимитирование предельных сумм на 1го заемщика

- создание резервного фонда

- страхование.

Дата добавления: 2015-07-14