Анализ состава, структуры и динамики пассивов

№ п/п	Капитал и обязательства	Сумма, тыс. руб.	Удельный вес, %	Изменение «+», «–»
На начало периода(на 31.12.2010)	На конец периода (на 31.12.2011)	На начало периода(на 31.12.2010)	На конец периода (на 31.12.2011)	В сумме, тыс. руб. (абсолютное отклонение)	Уд. веса, п.п.	Темп прироста (снижения), %	В % к общей сумме изменения источников образования активов
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
	Капитал и резервы
1.1	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)			3,441	5,814	+200	+2,373	+100	18,727
1.2	Собственные акции, выкупленные у акционеров	-	-	-	-	-	-	-	-
1.3	Переоценка внеоборотных активов	-	-	-	-	-	-	-	-
1.4	Добавочный капитал (без переоценки)			8,259	6,977		-1,282
1.5	Резервный капитал			2,856	2,616	+14	-0,24	+8,434	1,311
1.6	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)			20,716	44,39	+1850	+23,674	+153,654	173,22
1.7	Итого капитал и резервы			35,272	59,797	+2064	+24,525	+100,683	193,258
	Долгосрочные обязательства
2.1	Заемные средства			5,162	4,36		-0,802
2.2	Отложенные налоговые обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-
2.3	Резервы под условные обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-
2.4	Прочие обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-
2.5	Итого долгосрочные обязательства			5,162	4,36		-0,802
	Краткосрочные обязательства
3.1	Заемные средства			19,408	13,59	-193	-5,818	-17,11	-18,071
3.2	Кредиторская задолженность			39,677	22,035	-790	-17,642	-34,258	-73,97
3.3	Доходы будущих периодов		-	0,138	-	-8	-0,138	-100	-0,749
3.4	Оценочные обязательства			0,344	0,218	-5	-0,126	-25	-0,468
3.5	Прочие обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-
3.6	Итого краткосрочные обязательства			59,566	35,843	-996	-23,723	-28,769	-93,258
	Всего источников образования активов					+1068	-	+18,376	-

За анализируемый период произошел прирост источников средств ООО "N" на 1068 тыс.руб. или на 18,376% по сравнению с предыдущим периодом, и на 31.12.2011 их величина в стоимостном выражении составила 6880 тыс.руб. Такое изменение величины пассивов организации обусловлено увеличением собственных источников организации (прирост по разделу III Капитал и резервы составил 100,683% по сравнению с базисным периодом).

В составе раздела III баланса можно отметить значительное увеличение по статье "Нераспределенная прибыль" с 1204 до 3054 тыс.руб (на 153,654%). Организация демонстрирует улучшение финансового результата, т.к. нераспределенная прибыль формируется за счет чистой прибыли на конец каждого квартала и представляет собой долю прибыли, которая остается в распоряжении учредителей после уплаты всех налогов, то есть для потенциальных собственников ООО "N" стало более привлекательным на конец периода. Такой рост нераспределенной прибыли также говорит о том, что финансовая политика организации в части использования чистой прибыли на конец периода стала более продуманной.

Можно отметить, что в составе собственных источников в 2 раза увеличился уставный капитал. Возможно, это связано с вступлением в состав общества новых собственников. Согласно действующему законодательству, минимальный размер уставного капитала для ООО равен 10 000 руб. По данным баланса видно, что в анализируемом предприятии размер уставного капитала существенно выше минимального, т.о. с позиции кредиторов организация надежна, т.к. именно уставный капитал определяет минимальный размер имущества, гарантирующий их интересы.

Резервный капитал, представляющий собой часть собственного капитала, выделенного из чистой прибыли для покрытия возможных балансовых убытков и других потерь, в абсолютном выражении также увеличился.

Можно отметить, что удельный вес как краткосрочных, так и долгосрочных обязательств в общей сумме источников снизился. Однако изменения структуры обязательств не произошло: и на начало, и на конец периода преобладают краткосрочные обязательства, причем снижение по разделу V обусловлено, главным образом, уменьшением кредиторской задолженности (а именно, как видно из пояснений к бухгалтерскому балансу, за счет снижения задолженности поставщиков и подрядчиков с 1506 до 616 тыс.руб.). Финансовая политика организации в части формирования заемных средств рациональна, т.к. большую часть заемных источников составляет кредиторская задолженность, а не займы и кредиты (это более дорогой источник средств, т.к. за пользование ими организация выплачивает проценты).

В целом, проведенный анализ пассивов организации свидетельствует об улучшении их структуры на 31.12.2011 по сравнению с началом периода в части соотношения собственного капитала и обязательств: на начало периода собственные источники составляли 35,272% в валюте баланса, а совокупные обязательства – 64,728%, а на конец периода: 59,797% и 40,203%, соответственно. Т.о., произошел рост финансовой независимости организации от кредиторов, банков и других займодавцев, и основным источником формирования имущества организации теперь является собственный капитал, достаточный не только для формирования всей совокупности внеоборотных активов, но и частично для формирования оборотных средств – т.е. присутствует собственный капитал в обороте.

Задание 4

По данным баланса заполнить аналитическую таблицу 4 и осуществить анализ динамики финансовой независимости предприятия.

Таблица 4

Дата добавления: 2015-07-19