Tahmuha игры. Изменения в направлении ОСкИ нередко предвещают важные биржевые перемены

Изменения в направлении ОСкИ нередко предвещают важные биржевые перемены. Развороты ОСкИ снизу вверх отражают ключевые донышки, а развороты сверху вниз — ключевые гребни (рис. 28-4). Расхождения между ОСкИ и ценами подают особо сильные сигналы о купле и продаже.

'^Л Элдер

Рис. 28-4. Округленная скорость изменений (ОСкИ 13/21)

Для получения этого индикатора вычислите 13-дневную ЭСС конечных цен и рассчитайте ее 21-дневную скорость изменений. Обычно ОСкИ представлена плавной волнообразной кривой, гребни и донышки которой выявляют важные поворотные моменты. Особенно хорош данный индикатор для биржи акций, где он подходит для анализа как отдельных акций, так и их групп.

1. Покупайте, когда ОСкИ разворачивается кверху от до­нышка ниже нулевой линии.

2. Если ОСкИ, прекратив подъем, начала падать, продавайте. При спаде ОСкИ от точки выше нулевой линии продавайте на понижение.

3. Если цены достигли новой высоты, а гребень ОСкИ ниже предыдущего, — значит, энтузиазм биржевой толпы ослаб, хотя цены и возросли. Расхождение гребней ОСкИ и цен дает сильный сигнал о продаже на понижение.

4. Если цены упали на новую глубину, а донышко ОСкИ выше предыдущего, — значит, страх биржевой толпы нс столь велик, хотя цены и упали. Следовательно, медвежий напор ослаб. Расхождение донышек подаст сильный сиг­нал закрыть позиции в игре на понижение и играть на повышение.

29. ПРОЦЕНТНЫЙ РАЗВРОС ВИЛЬЯМСА (WILLIAMS %R)

Процентный разброс Вильямса (%Р) — простой, но весьма действенный индикатор. Его ввел в употребление в 1973 году Ларри Вильяме (Larry Williams). Этот индикатор-сигнальщик позволяет оценить способность быков или медведей закрыть цены на сегодняшний день у кромки недавнего диапазона. йР подтверждает наличие тенденций и предупреждает о возможных надвигающихся разворотах.

где окно, выбранное биржевиком, — 7 дней;

Г — наивысший гребень в выбранном окне (7-дневный);

Д — наинизшес донышко в этом окне (7-дневное);

Цк — последняя по времени конечная цена.

%Р определяет расположение каждой конечной цены относительно недавнего диапазона между гребнями и до­нышками. Этот индикатор принимает расстояние между на­ивысшей и наинизшей точками в данном окне за 100% и определяет расстояние между последней конечной ценой и максимумом этого окна как долю от 100% (см. таблицу расчетов на рис. 29-1). %Р схож со стохастическим индексом (см. раздел 30).

%Р колеблется от 0 до 100%. Он равен нулю (и занимает самую верхнюю точку графика), когда быки, достигнув пика своей силы, закрывают конечные цены у самого верха диа­пазона. Он достигает 100%, когда взматеревшие медведи закрывают рынок у самого низа диапазона.

Для выбора окна у нас есть практическое правило: поу­же — для сигнальщиков, пошире — для индикаторов тенден­ций. Роль сигнальщиков — помочь выявить кратковремен­ные развороты. Для анализа циклов подбирайте %Р, равный половине длины цикла. Для %Р подходяще 7-дневное окно. Этот индикатор пригоден и для недельных графиков: исполь­зуйте 7-недельное окно.

Горизонтальные пограничные линии %Р проводятся на уровнях в 10% и 90%. Если %Р поднимается выше верхней погранлинии — значит, быки сильны, а на рынке — верхний заскок. Если же %Р падает ниже нижней линии — значит, сильны медведи, а на рынке — нижний заскок.

Рис. 29-1. Таблица расчетов %Р

%Р определяет расстояние между последней конечной це­ной и максимумом 7-днсвного окна цен как процент этого окна. В приведенной таблице %Р:7 рассчитан;щя 7-дневного окна: его можно расширить или сузить по выбору.

Дата добавления: 2015-08-20