Анализ относительных показателей финансовой устойчивости ООО «Люко».

Помимо абсолютных показателей, рассмотренных выше для более полного анализа финансовой устойчивости разработана система относительных показателей.

Рассмотрим относительные показатели финансовой устойчивости на основе баланса ООО «Сатурн-Интернет»

Таблица 7-Анализ относительных показателей финансовой устойчивости

Показатель	Рекомендуемое значение	на 30.09.2013	на 30.009.2014	Отклонение
Коэффициент автономии	>0,5	0,15	0,15	0,00
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала	<0,7	5,47	5,63	0,16
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	>0,1	5,47	0,003	-5,47
Коэффициент маневренности	>0,5	-2,08	-2,11	-0,03
Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств	-	1,10	1,13	0,03
Коэффициент финансовой устойчивости	0,6	0,15	0,26	0,11
Коэффициент имущества производственного назначения	0,5	0,68	0,60	-0,09

Коэффициент автономии на 2013 и на 2014 год ниже рекомендуемого значения, к концу года показатель не изменяется, что свидетельствует об устойчивости финансовой независимости. Коэффициент соотношения собственного и заемного капитала увеличился на 0,16 и составил на 30.09.2014г. 5,63, коэффициент характеризует зависимость компании от заемного капитала. Увеличение этого показателя — признак усиления зависимости предприятия от кредиторов и снижение его финансовой устойчивости, подобная тенденция свидетельствует об увеличении финансового риска, то есть о возможности потери платежеспособности.В данном случае он увеличился незначительно. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на 30.09.2014 года уменьшился на 5,47, но ниже рекомендуемого значения. Коэффициент маневренности уменьшился на 0,3 и составляет ниже нормы. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств на 2014 год снизился 0.,3.Коэффициент финансовой устойчивости увеличился на 0,11, но как и в 2013 так и на 2014 года ниже нормы. Коэффициент имущества производственного назначения уменьшился на 0,09, при этом данные показатели в 2013 и в 2014 году соответствуют норме.Из проведенного анализа мы видим, что большинство показателей финансовой устойчивости находятся за нижней границей пороговых значений, что говорит о низкой финансовой независимости предприятия.

2.3. Анализ финансовых результатов ООО «Люко»

Проанализируем финансовые результаты предприятия ООО «Сатурн-Интернет». Произведем анализ прибыли предприятия и рассчитаем показатели рентабельности.

2.3.1. Анализ прибыли ООО «Сатурн-Интернет»

Таблица 6. Анализ прибыли ООО Сатурн-Интернет»

Показатель	2013 год	2014 год	Абсолютные отклонения
Выручка, тыс.руб.	13502,6		72452,4
Себестоимость продаж, тыс.руб.	9653,8	66290,7	56636,9

Показатель	2013 год	2014 год	Абсолютные отклонения
Валовая прибыль, тыс.руб.	3848,8	19664,3	15815,5
Коммерческие расходы, тыс.руб.
Прибыль от продаж, тыс.руб.	1996,8	16977,3	14980,5
Прочие доходы, тыс.руб.
Прочие расходы, тыс.руб.
Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	1405,8	15822,3	14416,5
Текущий налог на прибыль, тыс.руб.(20%)	281,16	3164,46	2883,3
Чистая прибыль, тыс.руб.	1124,64	12657,84	11533,2

Исходя из проведенного анализа прибыли ООО «Сатурн-Интернет» можно сделать следующий вывод. По сравнению с 2013 годом валовая прибыль на 2014 год увеличилась на 15815,5 руб., прибыль от продаж на конец 2014 года увеличилась на 14980,5 руб., чистая прибыль на конец 2014 года увеличилась на 11533,2 тыс. рублей это произошло за счет увеличения прочих доходов (на 391 руб.) на 30.09.2014 года.

Рисунок 2.Анализ прибыли ООО «Сатурн-Интернет»

Наблюдается увеличение чистой прибыли, за счет увеличения прочих доходов,а так же выручка увеличилась в 6 раз.. Расходы у предприятия так же увеличились, но это не сказалось на чистой прибыли организации.

2.3.2. Анализ рентабельности ООО «Сатурн-Интернет»

На основании бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках предприятия ООО «Сатурн-Интернет» рассчитаем показатели рентабельности за 2013 и 2014 год и сравним их в таблице.

Определим рентабельность продаж предприятия:

Р _продаж= (ПР/V_р)*100% (29)

Р _продаж ²⁰¹³ = (1996,8/13502,6)*100 = 14,79%

Р _продаж ²⁰¹⁴ = (16977,3/271286)*100 = 19,75%

Рентабельность продаж составляет на 9 месяцев 2013 года составляет 14,79%, то более 1 копейки прибыли от продаж содержится в одном рубле выручки.

Аналогично на 9 месяцев 2014 года рентабельность продаж составляет 19,75%, что означает содержание в одном рубле выручки более 1 копейки прибыли от продаж.

Определим рентабельность затрат предприятия:

Р _затрат= (ПР/полн. с/с)*100% (30)

Р _затрат²⁰¹³ = (1996,8/1505,8)*100 = 17,35%

Р _затрат²⁰¹⁴ = (16977,3//68977,77)*100 = 24,61%

Рентабельность затрат на 2013 года составляет 17,35%, то более 1 копейки прибыли от продаж приходится на один рубль затрат.

Рентабельность затрат на 2014 года составляет 24,61%, что также как и на 2013 года более 1 копейки прибыли от продаж приходится на один рубль затрат.

.

Рентабельность активов определим по формуле:

Р _{активов}= (ЧП/Активы баланса)*100% (31)

Р _{активов}²⁰¹³ = (1124,64/9298)*100 = 12.10%

Р _{активов}²⁰¹⁴ = (12657/16248)*100 = 77,9%

Рентабельность активов на сентябрь 2013 года составляет 12,10 %, следовательно каждый рубль, вложенный в активы предприятия, приносит 12 копеек прибыли до налогообложения.

Если рентабельность активов на конец 2014 года составила 77,9%, то каждый рубль, вложенный в активы предприятия, приносит 78 копеек или менее одного рубля прибыли до налогообложения.

Определим рентабельность основного капитала. Для этого сначала рассчитаем среднюю стоимость основного капитала предприятия за 2013 и 2014 года, как среднюю величину по I разделу бухгалтерского баланса (Внеоборотные активы):

S^ср _{осн. кап} = (S ^нп _{осн. кап} + S^кп _{осн. кап})/2 (32)

S^ср _{осн. кап}²⁰¹³ = (0+4431)/2 = 2215,5 тыс. руб.

S^ср _{осн. кап}²⁰¹⁴ = (4431+7626)/2 = 6028,5 тыс.руб.

Рентпбельность основного капитала (рентабельность внеоборотных активов) рассчитаем по формуле:

Р _{осн. кап.}= (БП/ S^ср _{осн. кап})*100% (33)

Р _{осн. кап}²⁰¹³ = (1405,8/2215,5)*100 = 63,45 %

Р _{осн. кап}²⁰¹⁴ = (15822,3/6028,5)*100 = 262,46 %

При полученном значении рентабельности основного капитала за 20103 год, каждый рубль, вложенный во внеоборотные активы предприятия, приносит 0 рубля 63 копеек прибыли до налогообложения.

Рентабельность основного капитала на сентябрь 2014 года, в каждом рубле вложений во внеоборотные активы предприятия, приносит 2 рубля 62 копейки прибыли до налогообложения.

Рассчитаем рентабельность оборотного капитала. активы):

Р _{об. кап}²⁰¹³ = (1405,8/4867)*100 = 28,88 %

Р _{об. кап}²⁰¹⁴ = (15822,3/8622)*100 = 183,5 %

Если рентабельность оборотного капитала за 2013 год составляет 28,88 %, то предприятие получает 28 копеек прибыли до налогообложения с каждого рубля, вложенного в оборотные активы предприятия.

Рентабельность оборотного капитала за 2014 год составляет 183,5 %, следовательно предприятие получает 1 рубль 83 копейки прибыли до налогообложения с каждого рубля, вложенного в оборотные активы предприятия.

Далее рассчитаем рентабельность собственного и заемного капитала.

Средняя стоимость собственного капитала за 2010 и 2011 года рассчитывается как средняя величина по III разделу бухгалтерского баланса (Капитал и резервы):

Рентабельность собственного капитала предприятия определим по формуле:

Р _ск= (ЧП/Собст.кап)*100% (34)

Р _ск²⁰¹³ = (1124,64/1437)*100 = 78,26%

Р _ск²⁰¹⁴ = (12657,84/2452)*100 = 516,23 %

Рентабельность собственного капитала, равная 78,26 %, означает, что один рубль собственных средств, вложенный в деятельность предприятия, приносит 78 копеек чистой прибыли.

Рассмотрим расчет показателя рентабельность заемного капитала.

Определим рентабельность заемного капитала за 2013 и 2014 года:

Р _зк= (ЧП/ ЗК)*100% (35)

Р _зк ²⁰¹³ = (1124,64/7861)*100 = 14,31 %

Р _зк ²⁰¹⁴ = (12657,84/13796)*100 = 91,75 %

Рассчитанный показатель рентабельности заемного капитала за 2013 год показывает, что один рубль заемных средств приносит предприятию 14 копеек чистой прибыли.

Показатель рентабельности заемного капитала за 2014 год показывает, что один рубль заемных средств приносит предприятию менее 91 копейку чистой прибыли

На основе производственных расчетов составим таблицу, которая будет отражать полученные значения показателей рентабельности предприятия ООО «Сатурн-Интернет».

Таблица 7. Показатели рентабельности предприятия ООО "Люко"
Показатель	Значение, %	Абсолютные отклонения, %
2013 год	2014 год
Рентабельность продаж	14,79%	19,75%	4,96%
Рентабельность затрат	17,35%	24,61%	7,26%
Рентабельность активов	12,10%	77,90%	65,81%
Рентабельность основного капитала	63,45%	262,46%	199,01%
Рентабельность оборотного капитала	28,88%	183,51%	154,63%
Рентабельность собственного капитала	78,26%	516,23%	437,96%
Рентабельность заемного капитала	14,31%	91,75%	77,44%

Данные таблицы позволяют сделать вывод о том, что все показатели рентабельности предприятия ООО «Люко» положительны, как мы видим всео из показателей в 2014 году увеличились, особо заметно увеличение рентабельность собственного капитала и рентабельность основного капитала.

2.4. Выводы на основе проведенного анализа

На основе проведенных анализов видно, что предприятие на конец 2014 года не имеет финансовых затруднений. Предприятие обладает всеми признаками удовлетворительности баланса и имущественного положения организации. На конец 2014 года по сравнению с 2013 годом состояние улучшается.Значение коэффициента абсолютной ликвидности говорит о том, что предприятие не обладает рекомендуемой суммой абсолютно ликвидных активов, и при необходимости не сможет мгновенно расплатиться с частью краткосрочных обязательств.

Валовая прибыль и прибыль от продаж на 2014 года вырос, чистая прибыль увеличилась.

Показатели рентабельности активов и рентабельности оборотного капитала так же значительно возросли за 2014 год. Предприятие на конец 2014 года собственные средства увеличились на 3195 ты. Руб.

Таким образом, деятельность предприятия можно считать эффективной.

Состояние ООО «Сатурн Интернет» можно считать финансово устойчивым, не смотря на то, что предприятие не обладает полными средствами, чтобы при необходимости закрыть все краткосрочные обязательства, но если организация будет повышать темпы роста и при увеличении денежных средств на балансе предприятия и уменьшения кредиторской задолженности.

Дата добавления: 2015-09-01