1. Предмет макроэкономики. Особенности макроэкономического анализа 3 страница

24. Передаточный механизм ДКП. Политика «дешевых» и «дорогих» денег. ДКП бывает: Жесткая Гибкая Измен. % ст. Ввод. единая % ст. Эластичная i i i Sm Sm Dm Sm Dm1 Dm1 Dm Dm1 Dm Передаточный механизм ДКП вкл. 4 аспекта: 1. Операции на открытых рынках (ЦБ покупает и продает цен. бум. на первичн. и вторичн. рынках) 2. Изменение %ст. ст.% Предложение денег регулируется %-ой ставкой. Sm Sm1 Повышается предложение – понижается % ст. r r1 Dm x 3. влияние % ст. на инвест. 4. Связь величины %ст. с Ст.% общим объемом нац. пр-ва P’ AS AD’ I AD I ВВП НБ может применять политику «дешевых» и «дорогих» денег. Если наблюдается недозагрузка пр-нных мощн-ей, то принимаются решения о необх. увелич. предлож. денег. Происх. кредитная экспансия, или полит. «дешевых» денег. НБ сниж % ст. до мин., в результ. большее кол-во денег у предприятий и населения стимул. AD, способствует росту пр-ва и занятости насел-я. Эта полит. предполаг. след. операции: 1. покупка цен. бум. на откр. рынке у насел. и ком. банков. 2.снижение учетной ставки. 3. внесение измен-й в законод., связ. с пониж. резервн. нормы. В результ. повыш. избыт. резервы ком. банков, кот. явл. основой увелич. предлож. денег. Полит. кредитной рестрикции или «дорогих» денег примен. когда экон. сталкивается с излишними расходами, что порождает инфл. НБ огранич. предлож. денег, снижает резервы ком. Банков путем продажи гос. облигаций на откр. рынке, увелич-я резервной нормы и повыш. учетной ставки. В результ. сокращаются внутр. Инвестиции, приток зарубежного капитала, повыш. валютный курс нац. ден. единицы, снижается экспорт. Все это снижает совокупные расходы и ограничивает инфляцию.	25. Эффективность ДКП и ее особенности в РБ. Эфф-сть ДКП определяется тем, на сколько удается обеспечить баланс безраб. и инфл. НБ должен проводить такую полит., кот. решает оба вопроса сразу. Положительные черты ДКП: 1. Быстрота и четкость по сравн. с фискальной полит. 2. В развитых странах ДКП изолирована от полит. давления. кроме того она мягче чем фискальная полит. Отрицательные черты ДКП: 1. Если энергично проводить политику «дорогих» денег, то она способна понизить резервыком. банков так, что они долны будут ограничить объем кредитов, что пограничит предлож. денег. 2. Полит. «дешевых» денег может обеспечить необх. резервы ком. банков, но она не гарантирует, что банки выдадут ссуду там, где это необх. В итоге полит. окажется малоэфф-ной. 3. Скорость обращения денег меняется в направлении, противоположном предлож. денег, тем самым тормозит измен-я в предлож. денег, которое становится ограниченным, что приводит к фин. спаду. ДКП в РБ. Начало в1992г. Когда ввели бел.рубли. Самый сложный период в1994, когда была гиперинфл., неконтролируемая девальвация, ИПЦ =2059,9%, темпы девальвации = 1516%. 1-ый этап: 1992 – 1995г - самый неудачный 2-ой этап1997 -2000г. Наблюдалась множественность валютн. курсов(6-7), преобл. Идеи монетизации. Коэф. монетиз. =M о / ВВП K=Ms/ ВВП (квази деньги) Раз-ры % ст. по рублевым операциям не покрыв. ур-нь инфл. 3-ий этап: 2000 – сегодня. Нач. ужесточение ДКП. С 14.08.02 осущ. Переход к единому валютн. курсу. Нач. формир. благопр. усл. для сбалансир. парам. ДКП (развив. лизинг, исп. новая амортиз. полит., улучш. структура капиталовлож., повыш. конкурентоспособн. тов-ов, сниж инфл.(в 2005г до 10%)). Каждые 5 лет разраб. концепция развития банковской сис-мы, ежегодно сост. осн. парам. ДКП и проверяется их исполн. Осн. концепции ДКП после 2006г.: стабильная низкая инфл. (7-9%), прослеж-е обменного курса по отнош. к рос.руб.(73,6-76,3) и к USD(2100-2200), прирост активн. рублевой ден. массы на 25%, расширение реальн. кредитования банками организаций и насел., коэф. монетиз. сост. по M3 16,2%. В 2006г приблиз-но: нал. денег в обращ. 22%, переводных депозитов 36%, срочных депозитов 42%, профицит сальдо внешн. торг. 1,5%, дефлятор ВВП 116,6%. Инструменты ДКП в РБ: 1. Процентн. полит., т к в умер. инфл-ии лучше регулир. ценой денег, а не объемом. Устан. ставки: рефинанс. 8-10%; текущая ст.% =11, верхн. гран.=16, нижн.– 3-4(однодневн. депозиты). 2. Эмиссионная полит.: прирост рубл. ден. базы в 2006г - 23%, сниз. эмиссия ч/з операции с иностр. вал., повыс. кредитная. Эмисс. в осн. проводится ч/з аукцион. операции, двусторонние операции, продажу гос. цен. бум. для корректир. ден. предлож. 3. Полит. гос. резервир-я. С 01.04.06 Обяз. резервир-е от нац. вал. 5-6%, от иностр. 9-10%.	26. Равновесие на рынке тов. и усл. Кривая IS, наклон, сдвиги. Параметры, объединяющие денежный и товарный рынки: 1. Равенство нац. объема пр-ва и нац. дохода. 2. Определение общего спроса на деньги % ставка. 3. Влияние % ст. на объем плановых инвест. и совок расходов. 4.Влияние совок. расходов на нац. доход и определение равновесия на тов. и ден. рынках. Вывод кривой IS (инвест.-сбережения), наклон, сдвиги. i i i1 A i1 A D i2 B i2 C B I Y1 Y2 IS I Y I1 I2 E C+I+G B C+I+G A Y Кривая IS имеет нисходящий вид, т.к. между уровнем %-ой ст. и велич. совок. расх. сущ. обратная завис-сть. Объем выпуска всегда стремится достичь какой-л. точки на IS, т.к. только в этих точках тов. рынок может нах. в равновесии. В точке С, как и во всех, лежащих слева от IS, совок. расх. больше совок. доходов, что объясн. или низкой % ст., или малым выпуском. Крутизна кривой IS определяется след. факторами: 1. Чувствит-сть планир-ых инвест. к измен. % ст. Если резко увелич. объем инвест., то измен. % ст. будет незначит. и IS будет пологой. 2. Предельная склонность к потр-ю (MPC). Т.к. она определяет наклон кривой совок. расх. Чем выше MPC, тем больше мультиплик. инвест., тем боле пологоя будет IS. Кривая IS сдвигается под влиянием след. факторов: 1. Измен. автономных потреб. расх. и измен. внешнеэкон. усл. 2. Колебания инвестиц-го спроса, не связанные с измен. % ст. 3. При повыш. гос. расх. и пониж. налогов IS будет смещаться вправо. Несмотря на вышесказанное, график IS не позволяет найти единственный равновесн. выпуск, т.к. неизвестно знач. % ст., что можно определить, построив LM.
27. Равновесие денежного рынка. Кривая LM, наклон, сдвиги. Построение кривой LM начинается с анализа равновесия на денежном рынке, где предполаг., что спрос на реальн. ден. остатки равен их предложению. По Кейнсу он завис. от совок. дохода и % ст.(в усл. неизмен. цен номин.% ст.= реальн. %ст.). Уровень % ст. определяется равновесием ден. рынка. При построении графика надо исходить из того, что реальн. ден. масса явл. неизмен. В этом случае кривая предлож. реальн. ден. остатков(Sm) будет иметь вид вертик. прямой. ii Sm LM B i 2 B A Dm2 i 1 A Dm1 M Y Кривая LM – это все возможные комбинации реальн. дохода и % ст., при кот. ден. рынок находится в равновесии. LM имеет восходящий вид, что объясняется прямой завис-тью между % ст. и реальн. объемом пр-ва. LM имеет полож. наклон, но может быть крутой и пологой. Ее угол наклона определяется: 1. Как спрос на реальн. ден. остатки реагирует на измен. % ст. Sm LM Dm1 Dm2 2. Изменение денежной массы. LM1 Sm1 Sm2 LM2 E1 E2 Dm 3. Измен. автономного спроса на деньги, вызванного экзогенными факторами, а не изменение уровня цен, реальн. дохода или % ставки.	28. Равновесие товарного и денежного рын. Модель IS-LM. Для того, чтобы определить равновесие на двух рынках необх. совместить 2 кривые на одном графике. Кривые IS и LM могут изменять свое положение в зависимости от различных факторов: рост расх. на потр-е, гос. закупки, измен. чистых налогов сдвигают IS, а измен. спроса и предлож. денег сдвигают LM. Сдвиги IS вызванные ростом гос. расх. i IS1 Повыш. гос. расх. приводит к IS LM повыш. совок. расх., а значит повыш. объем нац. пр-ва. Это i 1 E1 сдвигает IS в полож IS1. Растущий E E2 нац. доход увелич. совок. спрос на i 2 деньги, кот. начинает превышать Y предложение денег, что ведет к YE Y1 Y2 росту % ст. Рост % ст. сдерживает процесс инвестир-я, в результ. нац доход повыш. до Y1. Положение равновесия будет достигнуто в точке E1. Полож-е кривой гос. расх. вытесняет плановые инвест.(Эфф-т вытеснения). Это пониж. эфф-сть фиск. полит. Сдвиги кривой LM. i LM LM может перемещаться в LM1 полож-е LM1 под влиянием измен-я предлож. денег. Предпол. i E E чтопредлож. денег повыс., сл-но E1 пониз. % ст. Новое равновес. устан. i 1 IS при более низкой % ст. i1, что Y соотв. новому объему пр-ва. YE Y1 В экон. любой страны иногда возникает ситуация, когда устан. низкая % ст., вэтом случае и LM, и Dm почти паралл. оси абсцисс. Это полож. наз. ликвидной ловушкой, т.е. на этом участке % ст. низкие, а объем инвест. и дохода или растет, или остаетсянеизмен. Это значит, что ДКП воздействует на совок. спрос не только ч/з норму %-а, но и посредством приобрет. тов-ов длит. пользов., измен. цен на акции, и период ликвидной ловушки очень благоприятен для этого. В долгоср. периоде ден. рын. может вести себя неожид., i т.к. % ст. утрачивают связь со спросом и предлож. IS LM на деньги. Это след. из эфф-та Пигу (эфф-т реал. кассовых остатков): измен. реальн. цен-сти ден. ост-ков приводит к i E повыш. совок спроса. В усл. ликвидной ловуш. эфф-т Пигу практ. не работает, YE Y т.к. уменьш. сбереж-я. В итоге ур-нь % ст. будет стремиться к равновесн. сост. Феномен ден. рынка (Фридмена) показ., что спрос на деньги в долгоср. периоде не завис. от % ст., поэтому ур-е долгоср. развития получило назв. монетарного правила Фридмена, не вкл. % ст .: M=Y+Pe (M- темп увел. предлож. денег: Y- долгоср. темп измен. нац. пр-ва/дохода; Pe- темп прогнозируемой инфл.)

29. Взаимодействие фискальной и ДКП и использование модели IS-LM для анализа последствий стабилизационной политики. Существуют последствия влияния фискальной и ДКП: 1) Последств. фискальн. политики заключ. в эффекте «вытеснения» - под влиянием измен. налогов или гос. расходов. 2) Последствия ДКП приводят к измен. уровня нац. дохода и % ставок. Фискальная политика и ДКП не являются независ. друг от друга, и поэтому важной задачей является анализ послед. их взаимодейств. Взаим. ФП и ДКП в модели IS-LM. Допустим в период спада произв. экономика находилась в равновесии в точке E. Было принято решение увеличить выпуск, увеличив совокупные расходы путем проведения стимулирующей ФП. Рост гос. расх. => к >-чению расх. и сдвигу прямой с IS в IS1 В следствие эффекта вытеснения доход вырастет с Ye до Y1. Однако для достижения поставленной цели такого прироста недостаточно. Поэтому необходимо использовать стимулирующую ДКП. Увеличение Ms приведет к сдвигу кривой LM в положение LM1 и положение равновесия переместится с E1 до E2 объем вырастет с Y1 до Y2, а процентная ставка снизится до re. Следует учитыв., что рост предложения денег в долг. преиоде может привести к инфляции. Взаимодейств. ФП и ДКП необх. учитывать и при финансир. бюдж. дефицита. При использовании ФП и ДКП следует учитывать, что они изменяют не только сам совок. спрос, но и его структуру.	30. Модели IS-LM как теория совок. спроса: построение кривой совок. спроса. Мы использовали модель IS-LM для объяснения краткосрочных изменений НД. Исходя из предпосылки, что уровень цен фиксирован, чтобы определить каким образом модель IS-LM соотносится с моделью совок. спроса и совок предложения следует рассмотреть, что произойдет с IS-LM при изменении уровня цен. Модель IS-LM представляет собой теоретическое описание кривой совок. спроса. Как показано на графике кривую AD можно вывести из модели IS-LM: 1) повышение цен от p1 до p2 снижает реальное предложение денег, что сдвигает кривую LM влево. Снижение предложения денег повышает ставку процента и приводит к снижению инвестиций, к сокращению Xn в итоге объем Y снижается от Y1 до Y2. 2) происходит однотипный сдвиг кривой AD. 3) сдвиги AD вправо или влево зависят от стимулирующей ДКП и стимулирующей ФП. Как и любая другая можель модель IS-LM является упрощенной абстракцией. Некоторые параметры реал. экономики опущены. Эти упрощения и стали впоследствии стали объектами спора различных школ. В настоящее время подход к трактовке модели существенно изменяется. Дебаты между кейнс. и монетаристами были центральными в 60-70 годы. После 70-х, включая США прошли изменения в политике Центробанков. Кривой Is-Lm оказалось недостаточно что бы охарактеризовать экономику. Добавилась еще одна прямая, AS. Но это тоже было пересмотрено и Центробанк уже не следует правилу номинальной ставки и даже реальной, а возникает инфляционная корректировка (IS-MP-IA). Эта теория Ромера имеет прямой выход на практику страны.	33. Монетаризм. Основное ур-ние и денежное правило монетаризма. Монетаризм – теория, которая раскрывает роль денег в определении уровня эконом. активности (Критиковали кейнс-цев. С 60-х XXв.). Важнейшим представителем этого направл. яв-ся лауреат Ноб. премии Фридмен, кот. ситал, что инфляция – исключит. денежное явлен., обусловл. ростом денежн. массы, наход-ся в обращении, и только денежн. масса опред. всю экон. конъюктуру. Взгляды кейн-цев и мон-ов различ. по след. пунктам: 1) Монетаристы считают (в отлич. от кейнс.): рынки в достаточн. мере конкуретны, а гос. регулир. – сдерживающий частн. инициативу фактор. 2) Кейн-цы: Y=C+I+G+Xn //////// Монетаристы: MV=PQ. Но монетаристы левую часть своего тож-ва представляют как величину совок. расх., а правая – совок. доходы. Соединяя монетаризм и кейн-во MV=C+I+G+Xn, PQ=Y. Т.о. к. и м. ур-ния отражают одно и то же, но спорят, что адекватнее. 3) Основное расхождение – стабильность сорости обращения денег. – стабильность скорости обращения является важнейшим фактором, который опред. номин. объем произв., уровень цен, занятости. => с точки зрения монетар. важнейший инстр. регулир. – ДКП. От фискальной они вообще абстрагируются. 4) Монетар. выступают за законодат. установление монетарного правила, согласно которому ежегодный темп роста денежного предлож. должен соответст. среднегодовому темпу роста объема нац. произв. Они считают, что основ. причина смещен. совок. спроса – изменение кол-ва денег в обращ. При этом совок. спрос, при почти вертикальн. AS преимущ. влияет на уровень цен и слабо отражается на реальном объеме произв. Монетаристское правило в модели AD-AS. Если происходит перемещение сов. спроса до AD2 то AD2 будет соответствовать увелич. сов-ного предлож. от AS1 до AS2. Благодаря чему уровень цен не изменится. Все манипуляции монетаристов – за счет совокуп. предлож.
31. Совокупн. предложение в кратк. и долг. периодах. С. предл. – это общее кол-во конечных благ в ден. выражении, произвед. в экономике с опред. уровнем цен. Классическая модель макроравновесия описывала экономику присущую длительному периоду, где номин. показ. – гибкие, тем самым они создают условия для макр. равнов., а реальн. показат. – уровень занят., зарплат зависит от каких-либо новаций, технологий. Y=Y* (реал. объем = потенц.) В кейнс. теории AS предсавляется либо в виде горизонтальной линии, либо в виде кривой с положительным наклоном. Цена и заработная плата не может меняться каждый день. В длительном периоде AS подвержено большому колебанию. Причины жесткости номин. показ. в кр. периоде по Кейнсу: 1. Ступенчатость изменения зарплат и цен. (особенно в производстве и на рынке товаров и услуг). Фирмам приходится периодически высылать своим клиентам новые каталоги и т.п. Эти издержки Менкью назвал издержками меню. Поэтому пересмотр цен и как следствие зарплат происходит периодически. 2. Нескоординированность (асинхронность) действий фирм. Инфляция повышает все цены в экономике, однако ни одна фирма не будет повышать цены на свои товары и тем более не будет это делать резко. 3. Теория ошибок экономических субъектов. Отклонение величины фактического AS от потенциального зависит от разницы между фактическим и ожидаемым уровнем цен. Если фактический уровень цен совпадает с потенциальным, то объем выпуска товаров будет в экономике проводиться на уровне потенциального объема. Однако субъекты могут ошибаться в своих ожиданиях в результате чего объем производства будет отклоняться от потенциального и уровень занятости будет неравнозначен к уровню полной занятости. В этом случае кривая совок спроса будет след.:	Теория ошибок: отклонение фактического уровня цен от ожидаемого объясняется обычно ошибочными представлениями рабочих и владельцев фирм, так рабочие часто воспринимают повышение номинальн. зарплаты, связанные с ростом цен, как увеличение реальной зарплаты и соответственно увелич. предл. труда. Владельцы фирм лучше осведомлены, и знают что уровень номин. зарплата растет медленнее цен, т.о. они увелич. спрос. на труд и с ростом уровня цен растет занятость и объем выпуска. Роберт Лукас: Когда AD нестабильно происходит частые колеб. цен, связ., с феноменом инфляц. При этом AS – крутая, и проблемы лучше решаются by ДКП. Когда спрос стабилен => низкая инфляц. => колеб. спроса сильнее отраж. на объеме реального выпуска и в данном случае возникает пологая AS и больший стимул. эффект.
32. Взаимосвязь безраб. и инфляц. в краткоср. долгоср. периодах. Кривая Филлипса. Изменение объема нац. производства связано с изменением использования произв. ресурсов, в том числе и труда: для производства большего объема благ требуется привлечение большого кол-ва раб-ов, что привод. к росту цены на данный ресурс, т.е. сущ. взаим-зь между ценами на эк. благо и изменением числа занятых в стране. Первый это заметил Филипс. В 1960г. Самуэльсон и Солоу подтвердили эту зависимость, и объяснили ее тем, что высокий совокупный спрос с одной стороны способствует измен. ур-ня безраб., а с другой ведет к повыш. зарплат и цен. Графическая интерпретация этой зависимости названа Самуэльсоном как кривая Филлипса. Уравнение этой кривой выводится с применением ур-ния совок. предлож. – закон Оукена. Из ур-ния y=y*+a(p-pожид.) (шпора №31) Выведена зависимость уровня цен и уровня безработ. от объема произв.: p=pожид+1/а(Y-Y*). Вычтем из обеих частей ур-ния уровень цен предшест. периода, а разницу уровней цен заменим показателем темпа инфляции π: p-p-1=π, pожид-p-1=πожид. Используя закон Оукена вместо 1/а(Y-Y*) подставим -β(u-u*), где u – unemployment. И добавим воздействие на уровень цен шоков предложения ε, получим: π = πожид – β(u - u*) + ε, где π и πожид – фактический и ожидаемый уровни инфляции. Естественный уровень безработицы (пересечение F1 (график) и оси U): NAIRU (не ускоряющий инфляцию показатель безработицы) Наличие коэффициента β объясняется тем, что разница между фактич. и естеств. ур-нем безработ. противостоит разнице между фактич. и потенц. ур-нем ВВП. Т.о. кр. Филлипса в кратк. времени представл. выраж. между кривой AS и показ. связь между динамикой инфляц. и ур-нем безработ. Кривая Филлипса в краткосрочном (F1 F3 F4 F2) и долгосрочном периодах (MN).	Краткосрочнн: Правительствопытается сократитьбезраб. с помощью например политики расширен. спроса, следствием будет рост инфляции. Если раб. по найму не ожидают инфляции, они воспримут рост номин. зарплаты как повыешние ее реальн. способности. Многие начнут искать работу. Активность в экон. растет. Безработица снижается. В результате эконом. передвигается по прямой F1. (влево) Инфл. выше, безраб. выше. Долгосрочн.: Когда повышается инфляц. ожидание и требования к заработн. плате, кривая Филипса сдвигается вверх. Теперь при всяком уровне безработицы инфляция будет выше, чем раньше. Кривая Филипса перемещается вверх и занимает F2 . Вновь возрастают инфляционные ожидание рабов и повыш. их треб-ния к зарплате. К. Филипса продолж. перемещаться до F3 . Однако в долговрем. перспективе рано или поздно работник и предприниматель приспособятся к высокой инфляции. Тогда безработица вновь повысится до исходного уровня. Экономика возвратится к исходному уровню безработицы, но теперь уже на более высоком уровне инфляции. Точка D кривой F4.
34. Теория рациональных ожиданий и кривая Филипса. Теория рац. ожиданий (Лукас) исходит из след.: 1) рынки – высококонкурентные; 2) зарплата и цены – гибкие; 3) эк. субъекты функц-ют, исп-уя прошлый период. => принципы функц-ия эк-ки и рац. исп-ия применяют для max-ции собств. выгод. Напр.: рабочие могут предвидеть, что в рез-те стимул-ия п-ки при дефиците может возн-ть инфляция => рабочие добив-ся учёта буд. инфляции в их буд. контрактах., т.е. зарплата должна расти вместе с инфляцией. Теория получила распр-ие в 60-70 гг. ХХ в., когда страны столкнулись со стагфляцией (сочетание инфляции стагнации – застой, сопров-ый безработицей). В долгоср. периоде стимул-ие AD, сопров-ое ростом ден. массы, не приводит к существ. изм-ям уровня безраб-цы и реал. выпуска, а отраж-ся на росте цен, т.е. кривая Филипса приближ-ся к верт. ур-ню NAIRU. Ур-нь безраб-цы стр-ся на осн. естеств. Ур-ня и не зависит от роста ден. масс и инфляции. Вертик. кривая Филипса вертик. кривая AS – «2 стороны 1-ой медали».	35. Эк. п-ка стимул-ия сов. предл-ия AS и кривая Лаффера. Стагфляция и снижение эффект-ти гос. вмеш-ва в эк-ку в 70 г. в странах с разв. эк-ой подорвало доверие к кейнс. теории. Попул. стан-ся взгяды неоконсерват. эк-ой теории предлжения. Их доводы: кейнсианцы деформировали рын. стимулы к труду, снизился уровень конкур-ии. Неоконсерваторы идеал-ют только рын. мех-м, его способность эффективно размещать и исп-ть прир. ресурсы. Причины депрессии эк-ки: отсутствие стимулов к труду, инвестициям, сбережениям => осн. внимание в теории предложения – совершенств-ие налог. ставок и отрицание сдержив. кейнс-ой п-ки. По их мнению высокие налог. ставки вызывают рост издержек произ-ва, сокр. предлож. рес-ов, реал. V нац произ-ва и увел. безраб-цы. Под влиянием выс. налогов, уменьш. привлек-ть инвестиций, а большие налоги на доходы способств. увелич. текуего потребл. В рез-те сниж-ся предлож. ссудного капитала, растёт %-ая ставка => замедление инвестиций, темпов эк. роста. Замедление инвест. роцессов – следствие выс. налогов на прибыль корпораций. Гос-во обязано обесп. условия для рын. мех-ма: путём развития своб. предр-ваи уменьш. вмеш-ва в эк. процессы, снизить гос. расходы, создать эффект. службу занятости, осущ. налог. реформу. Реш. роль в форм-ии эк-ки предлож. сыграли взгляды Лаффера, обоснов. идею о том, что более низкие налоги созд. стимулы для работы. В наст. t более реалист. было бы считать, что кривая Лаффера усечена, т.е. начин. не с 0 и заканч. не на 100%, а ~ 75%. Проблема в след.: рав-во всех налог. ставок 0 означ. отсутствие самого гос-ва, когда все чистые доходы забирает гос-во и налог поступл. =0, т.е. произ-во сворач-ся, что нереал. Бьюкенен исслед. как краткоср. (более низкая кривая), так и долгоср (более выс. кривая) кривую Лаффера. В 80 гг. ХХ в. идея Лаффера и Бьюкенена получ. практич. прим-ие в разв. странах. (Тетчер в GB, Рейгон в USA сократили гос. расходы с целью высвобожд. р-ов для частного сектора, сократили подох. налог на 40%, ограничили моноп. власть, власть союзов).	36.Стабилизационная политика Проводится либо быстро и жестко (шоковая терапия), либо постепенно и мягко (градуализм). В первом случае при высокой инфляции правительство может существенно снизить государственные расходы, а центральный банк — темп роста денежной массы. Данные меры быстро погасят инфляцию, не прекратят со значительный рост уровня безработицы в стране, спад объемов производства. При использовании второго варианта правительство снижает государственные расходы постепенно и понемногу, а центральный банк проводит более мягкую монетарную политику. Уровень инфляции снизить быстро не удастся, однако в стране не будет и резкой вспышки безработицы, банкротств предприятий, снижения объема выпуска. Проблема заключается в сложности воздействия на величину совокупного предложения по сравнению с совокупным спросом. Из стандартного набора инструментов воздействия на совокупное предложение здесь можно использовать снижение налогов (что приведет к снижению издержек предприятия), стимулирование инвестиционных расходов (снижение ставки процента по инвестиционным кредитам, особенно долгосрочным, налоговые льготы по средствам, направляемым на инвестиции, и т.д.). Эти меры приведут к росту совокупного предложения, а следовательно, сдвигу кривой предложения вправо-вниз (рис. 7.13). Тем самым одновременно будут достигнуты обе цели: и рост объемов реального производства при одновременном сокращении безработицы, и снижение среднего уровня цен, темпов инфляции Государственные инвестиции, с одной стороны, увеличивают совокупное предложение, но с другой — вытесняют частные инвестиции. Рост государственных расходов стимулирует совокупный спрос, а через него и совокупное предложение, однако государственные расходы необходимо финансировать, и чаще всего источниками финансирования служат налоги. Рост налогов с предприятий, приводя к увеличению издержек производства, снижает совокупное предложение (рост налогов с потребителей снижает совокупный спрос). Институциональные преобразования, повышение деловой активности, инициативы экономических субъектов — вот основа политики стимулирования совокупного предложения. Стандартные меры в виде снижения уровня налогов, процентной ставки и др. в данном случае являются важным, но дополнительным элементом.
37. Показатели и факторы эк. роста. Эк.рост – кач-ые и кол-ые изменения рез-ов произ-ва и его факторов. Выраж-ся в увел-ии: 1) потенц. ВВП 2) реал. ВВП Измер-ся: 1) реал. ВВП вообще 2) реал. ВВП на душу насел. Для расчёта ВВП и эк. роста сущ. 3 показателя: 1) Коэфф. роста=y1/y0 2) Темп роста=коэфф. роста*100% 3) Темп прироста=темп роста-100% В теч. ряда лет для анализа эк. роста прим. «правило 70»: опред. приблизит. числа удвоения ВВП=70/темп прироста Кач-во эк. роста, кот. стан-ся осн. показ-ем стран-членов ООН опред. след. параметрами: 1) Нац. произ-во по стр-ре и V должно соотв-ть растущим потребностям общ-ва. Кач-во должно пост. повыш-ся. 2) Выс. кач-во предполаг. послед. соблюд. соц. ориент. эк. развития страны. 3) Ресурсосбереж. – элем. условие сушеств. нац. эк-ки. 4)Доминир. должны отрасли, связ. с тех. прогрессом. 5) Сведение до min нагрузки на окр. среду. Факт. рост – ежегодное, реал. увел-ие ВВП. Потенц. рост – V, с кот. нац. эк-ка могла бы приростать ежегодно. Нац. эк-ка совр. типа обречена на эк. рост: 1) из-за естеств. прироста насел. 2) морального и физ. старения осн. капитала. 3) сохран. или наращ. раб. мест и сокращ. безраб. 4) обеспеч. эк. безоп-ти гос-ва 5) активиз. процессов глобализации и эк. интеграции. Типы эк. роста: * Экстенс. – увел. кол-ва факторов произ-ва (труда, капитала, рир. рес-ов, предриним.) и кол-ва роиз-ва без внедр. инноваций. * Интенс. – увел. масштабов выпуска продукции, осн. на науке, повыш. квалиф. Источники эк. роста: 1) от увелич. числа ввода факторов произ-ва. 2) развитие технич. знаний, опир. на источнике эк. роста. Факторы: 1) Предложения: а) кол-во и кач-во прир. рес-ов; б) -||- труд. рес-ов; в) V осн. капитала; г) НТП 2)Спроса (C+I+G+N) – Эл-ты увелич. ВВП. 3) Распред-ия (вовлечения рес-ов в эк. оборот и их эффект. утилиз.) Препятствия эк. роста: 1) инфляция 2) безработица 3) выс. %-ая ставка 4) бюдж. дефицит, гос. долг 5) налог. бремя (особ. косв. налоги) 6) истощ. прир. рес-ов	38. Неокейнс. теории эк. роста. Модели Домара и Харрода. Среди прост. моделей эк. роста – однофакторных, выд-ся модель Домара, рассматр. осн. фактором эк. роста инвестиции, кот. создают не только доходы, но и новые производств. мощности. Модель решалась сопоставл. 3-ёх уравн.: 1) предложения 2 спроса 3) мк. равновесия На их основе он рассчитал норму роста кап. вложений. Продолж. теории Домара явл. теория Харрода. Они однотипны, однофакторны. Разница в след.: в основе теории Домара лежит Mi=1/MPS, у Харрода – акселераторi=Iнов./Y2-Y1 Теория акселератора утверждает, что если срос и доходы стабильны, инвестиции необход. только для обновл. капитала. При росте потребл. необходимы чистые капит. вложения, кот. должны расти быстрее спроса. В рез-те анализа Харрод пришёл к след.: система своб. предпр-ва эффективна, если доходы растут ускор. темпами. Однофакторные модели раб. по принципу «инвестиции-рез-тат».

Дата добавления: 2015-11-05