Читайте также:
|
| Строка № | Показатель | Условное обозначение |
| Доходы и расходы по обычным видам деятельности: | ||
| Выручка (нетто) от продажи | Вр | |
| Себестоимость проданных товаров | Сз | |
| Валовая прибыль | Пв | |
| Коммерческие расходы | Кр | |
| Управленческие расходы | Ур | |
| Прибыль (убыток) от продаж | Пр | |
| Доходы от участия в других организациях | ПРД1 | |
| Проценты к получению | ПРД2 | |
| Проценты к уплате | ПРР1 | |
| Прочие доходы | ПРД3 | |
| Прочие расходы | ПРР2 | |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | Пб | |
| Текущий налог на прибыль | ТНП | |
| в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы) | ПНА | |
| Изменение отложенных налоговых обязательств | ОНО | |
| Изменение отложенных налоговых активов | ОНА | |
| Прочее | ||
| Чистая прибыль (убыток) | Пч | |
| СПРАВОЧНО | ||
| Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода | ПП | |
| Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода | ПО | |
| 2400+2510+2520 | Совокупный финансовый результат периода | Пс |
| Базовая прибыль (убыток) на акцию | БП | |
| Разводненная прибыль (убыток) на акцию | РП |
Исходя из приведенной информации все составляющие отчета о прибылях и убытках можно представить следующим образом:
1. Доходы организации:
1.1. Доходы от обычной деятельности - Вр
1.2. Доходы от прочей деятельности – ПРД
ПРД = ПРД1+ПРД2+ПРД3 (1)
1.3. Всего доходы:
(Вр + ПРД1 + ПРД2 + ПРД3)
2. Расходы организации:
2.1. Расходы от обычной деятельности
Сз + Кр + Ур = СП (2)
2.2. Расходы от прочей деятельности ПРР
ПРР = ПРР1 + ПРР2 (3)
2.3. Всего расходов:
(Сз + Кр+ Ур + ПРР1 + ПРР2)
3. Формирование баланса прибыли по отчету о прибылях и убытках
Таблица 2.2
| Вид деятельности | Доходы | Расходы | Прибыль(убыток) = Доходы - расходы |
| Обычная | Вр Вр | Сз Сп | Пв Пр |
| Прочая | ПРД | ПРР | ППР |
| Общий результат | Вр +ПРД | Сп + ПРР | Пб |
4. Виды прибыли и алгоритмы их формирования согласно отчета о прибылях и убытках:
4.1. Валовая прибыль (нетто) (Пв), прибыль от производства, определяется как разность между выручкой от продажи товаров, продукции, работ, услуг и себестоимостью проданных товаров, продукции, работ, услуг, характеризует результат текущей, обычной, основной производственной деятельности организации:
, (4)
где qi – объем конкретных видов продукции;
Ц i – цена каждого вида продукции;
Сз i – производственная себестоимость каждого вида продукции.
Как видим, у истоков валовой прибыли находятся прибыльность, рентабельность конкретного вида продукции.
Прибыль на конкретный вид продукции:
, (5)
где П i – прибыль от реализации по конкретному виду продукции, определяемая как разница между отпускной ценой и полной себестоимостью i -го изделия; служит для целей политики ценообразования и выявления низкорентабельных видов продукции; позволяет решить руководству вопрос об изменении состава и структуры продукции.
Выручка от продаж Вр (нетто) формируется по схеме:
. (6)
Отсюда следует, что на валовую прибыль влияет еще и политика налогообложения дохода, т.е. формирование валовой прибыли можно более подробно представить так:
Пв = (В – НДС – акцизы и т.д.) – Сз. (7)
Из приведенных алгоритмов следует зависимость прибыли (Пв) от факторов: объема продукции, цены и производственных затрат и факторов налогообложения дохода и затрат.
4.2. Прибыль от продаж (Пр) – это финансовый результат производства и реализации.
Прибыль от продаж составляет основную массу прибыли предприятия, характеризует результаты основной деятельности и зависит от формирования дохода и расхода по основной деятельности.
Прибыль (убыток) от продаж образуется как результат покрытия валовой прибылью коммерческих и управленческих расходов. Это главный элемент прибыли до налогообложения, который у нормально функционирующей организации составляет основу чистой прибыли и отражает роль маркетинговых и производственных факторов при формировании финансовых результатов.
Пр = Пв – (Кр + Ур) = Вр – (Сз + Кр + Ур) = Вр – Сп = (8)
Сп-полная себестоимость
=
где Сп i – полная себестоимость вида продукции.
Исходя из приведенного алгоритма на ПР влияют все факторы, определяющие Пв (пункт 1.1), и добавляются факторы, влияющие на величину общехозяйственных и коммерческих расходов, и структуры затрат:
а) удельный вес косвенных расходов в полной себестоимости;
б) удельный вес постоянных и переменных расходов, что определяет величину маржинального дохода, силу воздействия производственного рычага, безубыточность бизнеса.
4.3. Прибыль (убыток) до налогообложения (ПБ) – это конечный финансовый результат, бухгалтерская балансовая прибыль; включает в себя результаты, основной и прочей деятельности – операционной, внереализационной, чрезвычайной.
Прибыль до налогообложения характеризует величину общего экономического эффекта, полученного от финансово-хозяйственной деятельности в обычных условиях функционирования организации.
Сопоставление дебетового и кредитового оборотов счета 99 «Прибыли и убытки» за отчетный период показывает конечный финансовый результат отчетного периода – общую бухгалтерскую прибыль (убыток). Этот показатель не следует отождествлять с налогооблагаемой прибылью, так как последняя определяется на основе налогового законодательства и отражается в налоговой декларации.
Общий финансовый результат (прибыль или убыток) включает в себя сумму прибылей и убытков от обычных видов деятельности (прибыль/убыток от продажи продукции и товаров, выполнения работ, оказания услуг), а также прочих доходов и расходов. Прочие виды деятельности предприятия формируются за пределами производства. Наибольшую часть этой прибыли составляют результаты реализации активов, результаты совместной деятельности, имеются составляющие, характеризующие рыночную активность, дивидендную политику предприятия. Рассматривая соотношение прибыли от реализации основной деятельности (ПР) и прочих финансовых результатов ППР, следует стремиться к увеличению доли ПР, так как это означает более высокое качество прибыли.
Прочие доходы и расходы зачастую отражают ненормальности в производственно-хозяйственной и коммерческо-сбытовой деятельности предприятия и возникают вследствие нарушения взаимоотношений с партнерами(штрафы, пени, неустойки). Поэтому даже в случае превышения прочих доходов над прочими расходами часть этой чистой прибыли не является положительной характеристикой предприятия и для достижения высокого качества прибыли следует стремиться к уменьшению ее доли в общей бухгалтерской прибыли до налогообложения:
Пб = Пр ± ППР (9)
Если сгруппировать по видам деятельности, то этот показатель равен:
Пб = Пр ± (ПРД1 + ПРД2+ ПРД3) – (ПРР1 +ПРР2) (10)
Результаты Прочие доходы Прочие расходы
основной
деятельности
Пб= (ПРД1 + ПРД2 + ПРД3) – (ПРР1 +ПРР2) (11)
Доходы Расходы
Исходя из приведенных алгоритмов следует, что на показатель Пб влияют: все факторы, определяющие ПР (пункт 1.2), и дополнительно факторы изменения прочих доходов и расходов.
4.4. Чистая прибыль (убыток) (Пч) является важнейшим показателем, обобщающим результаты хозяйственной деятельности и влияние факторов налогообложения. Чистая прибыль отчетного периода:
, (12)
где ТНП – текущий налог на прибыль,
ОНА – изменение отложенных налоговых активов
ОНО – изменение отложенных налоговых обязательств.
Исходя из алгоритмов формирования (Пч) следует, что на ее величину влияют:
Факторы первого порядка, вытекающие из алгоритма:
1. Пб - это финансовый результат хозяйственной деятельности;
2. (ТНП + ОНА- ОНО) – расходы, связанные с налогообложением прибыли.
Факторы второго порядка, связанные с формированием составляющих 1 и 2.
Оценка роли этих факторов позволяет анализировать качество прибыли, реальный прирост капитала, прогнозировать изменение финансовых результатов, оценивать качество управленческих решений руководства организации в отчетном году. Роль показателя чистой прибыли обусловлена также тем, что она является источником собственных средств предприятия, показывает возможности и границы направления капитала организации на цели расширенного воспроизводства.
Чистая прибыль, направленная на выплату дивидендов собственникам (участникам и учредителям организации) по результатам отчетного года является источником улучшения их благосостояния, а так же способствует росту чистых активов (доли собственников в активах).
Капитализируемая чистая прибыль, остающаяся у предприятия, является главным источником роста масштабов производства. Реинвестированная прибыль увеличивает собственный капитал, способствует повышению платежеспсобности, финансовой устойчивости и снижению финансовых рисков.
Потребляемая прибыль способствует удовлетворению интересов работников.
5. Если рассматривать прибыль в соответствии с ПБУ и отчетом о прибылях и убытках, то выделяем и анализируем: прибыль от обычной деятельности и финансовый результат прочей деятельности, если исходить из структуризации движения денежных потоков, то следует исходить из видов деятельности и тогда выделяют следующие показатели прибыли:
5.1. Прибыль от текущей деятельности. Является результатом следующих поступлений и расходов:
поступления – реализация продукции, инкассация задолженности прошлого периода и прочие источники реализации;
расходы – приобретение сырья, материалов, товаров текущих затрат, входящих в состав себестоимости продукции (без процентов за кредит и амортизационных отчислений) та часть налогов, которая приходится на основную деятельности, прочие направления расходования.
5.2. Прибыль от инвестиционной деятельности. Является результатом:
поступления – продажа активов, суммы процентов, дивидендов, прочие источники;
расходы – затраты на осуществление реального инвестирования, затраты по финансовому инвестированию (уплаченные проценты за краткосрочные займы), уплата налогов приходится на инвестиционную деятельности и пр.
5.3. Прибыль от финансовой деятельности формируется на базе:
поступления – дополнительная эмиссия акций (привлечение дополнительного паевого капитала), эмиссия облигаций, кредиты и ссуды полученные и пр.;
расходы – погашение обязательств по полученным кредитам и ссудам, погашение облигаций, выкуп акций паев, уплата процентов по облигациям, кредитам и займам, выплата дивидендов, уплата налогов по финансовой деятельности и пр.
Прибыль (убыток) от финансовой деятельности характеризует работу предприятия по обеспечению заемными источниками финансирования и отражает эффективность привлечения капитала на более или менее выгодных условиях.
Если рассматривать отчет о прибылях и убытках, то прибыль от текущей деятельности соответствует прибыли от обычной деятельности, а инвестиционная и финансовая – это прочая деятельность.
Основным источником поступлений является прибыль от текущей деятельности.
6. Для расчета и анализа показателей, характеризующих эффективность деятельности организации рассматривают коэффициент генерирования доходов и коэффициент обеспеченности процентов, ведется расчет и анализ дополнительных показателей прибыли:
6.1. Величина прибыли до вычета амортизации, финансовых расходов по налогу на прибыль EBITDA (Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization)
EBITDA = Прибыль до налогообложения + Проценты к уплате + Амортизация = Пб + ПРР1 + А (13)
6.2. Величина операционной прибыли до вычета финансовых расходов и расходов по налогу на прибыль (Earnings Before Interest Taxes – EBIT)
EBIT = Прибыль до налогообложения + Проценты к уплате =
= Пб +ПРР1 (14)
7. Базовая и разводненная прибыль (убыток) на акцию
Положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утвержденным Приказом Министерства финансов Российской Федерации от 6 июля 1999г. №43н.
Акционерное общество раскрывает информацию о прибыли, приходящейся на одну акцию, в двух величинах: базовой прибыли (убытка) на акцию, которая отражает часть прибыли (убытка) отчетного периода, причитающейся акционерам - владельцам обыкновенных акций, и прибыли (убытка) на акцию, которая отражает возможное снижение уровня базовой прибыли (увеличение убытка) на акцию в последующем отчетном периоде (далее - разводненная прибыль (убыток) на акцию).
7.1. Базовая прибыль (убыток) на акцию определяется как отношение базовой прибыли (убытка) отчетного периода к средневзвешенному количеству обыкновенных акций, находящихся в обращении в течение отчетного периода.
Базовая прибыль (убыток) отчетного периода определяется путем уменьшения (увеличения) прибыли (убытка) отчетного периода, остающейся в распоряжении организации после налогообложения и других обязательных платежей в бюджет и внебюджетные фонды, на сумму дивидендов по привилегированным акциям, начисленным их владельцам за отчетный период.
При исчислении базовой прибыли (убытка) отчетного периода не учитываются дивиденды по привилегированным акциям, в том числе по кумулятивным, за предыдущие отчетные периоды, которые были выплачены или объявлены в течение отчетного периода.
Средневзвешенное количество обыкновенных акций, находящихся в обращении в течение отчетного периода, определяется путем суммирования количества обыкновенных акций, находящихся в обращении на первое число каждого календарного месяца отчетного периода, и деления полученной суммы на число календарных месяцев в отчетном периоде.
Обыкновенные акции включаются в расчет их средневзвешенного количества с момента возникновения прав на обыкновенные акции у их первых владельцев, за исключением случаев, предусмотренных в пункте 7 настоящих Методических рекомендаций.
Для расчета средневзвешенного количества обыкновенных акций, находящихся в обращении, используются данные реестра акционеров общества на первое число каждого календарного месяца отчетного периода.
7.2. Величина разводненной прибыли (убытка) на акцию показывает максимально возможную степень уменьшения прибыли (увеличение убытка), приходящейся на одну обыкновенную акцию акционерного общества в случаях:
конвертации всех конвертируемых ценных бумаг акционерного общества в обыкновенные акции (далее – конвертируемые ценные бумаги);
при исполнении всех договоров купли – продажи обыкновенных акций у эмитента по цене ниже их рыночной стоимости.
К конвертируемым ценным бумагам относятся привилегированные акции определенных типов или иные ценные бумаги, предоставляющие их владельцам право требовать их конвертации в обыкновенные акции в установленный условиями выпуска срок.
Под разводнением прибыли понимается ее уменьшение (увеличение убытка) в расчете на одну обыкновенную акцию в результате возможного в будущем выпуска дополнительных обыкновенных акций без соответствующего увеличения активов общества.
Чтобы рассчитать максимально возможное уменьшение прибыли (увеличение убытка) на акцию, необходимо определить суммы возможного прироста базовой прибыли и средневзвешенного количества обыкновенных акций. Эти суммы рассчитываются по каждому виду и выпуску конвертируемых ценных бумаг, а также по каждому договору льготной продажи акций.
При определении возможного прироста базовой прибыли в расчет принимаются все расходы и доходы, относящиеся к конвертируемым ценным бумагам, либо к исполненным договорам их льготной продажи, в частности:
дивиденды по привилегированным акциям, которые в соответствии с условиями их выпуска могут быть конвертированы в обыкновенные;
проценты по собственным конвертируемым облигациям;
суммы списания разницы между ценой размещения конвертируемых ценных бумаг и номинальной стоимостью (если они были размещены по цене ниже номинальной стоимости).
Доходами, относящимися к конвертируемым ценным бумагам, могут быть суммы списания разницы между ценой размещения конвертируемых ценных бумаг и их номинальной стоимостью (если они были размещены по цене выше номинальной стоимости).
В бухгалтерской отчетности акционерного общества отражаются:
базовая прибыль (убыток) на акцию, а также величины базовой прибыли (убытка) и средневзвешенного количества обыкновенных акций, находящихся в обращении, используемые при ее расчете;
разводненная прибыль (убыток) на акцию, а также величины скорректированных базовой прибыли (убытка) и средневзвешенного количества обыкновенных акций в обращении, используемые при ее расчете.
Показатели базовой и разводненной прибыли (убытка) на акцию должны быть представлены за отчетный год, а также по крайней мере за один предшествующий отчетный год, за исключением случаев, когда соответствующая информация представляется акционерным обществом впервые.
Если акционерное общество не имеет конвертируемых ценных бумаг или договоров, то в бухгалтерской отчетности отражается только базовая прибыль (убыток) на акцию с обязательным раскрытием соответствующей информации в пояснительной записке.
Анализ динамики прибыли на акцию является одним из главных инвестиционных показателей. Положительная динамика показателя прибыли на акцию может стать одним из аргументов для потенциальных инвесторов в принятии решений о финансовой деятельности данной организации.
8. Совокупный финансовый результат (Пс) показывается в разделе справки и представляет:
Пс= Пч ± ПП ± ПО, (15)
где ПП - результат от прочих операций, не вошедший в чистую прибыль;
ПО - результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль.
В обобщенном виде виды прибыли и алгоритмы их образования, согласно отчета о прибылях и убытках представлены в таблице.
Таблица 2.3
Дата добавления: 2015-12-08; просмотров: 103 | Нарушение авторских прав